म्यूच्यूअल फण्ड कैसे स्पष्ट और सेटल होता है?

म्यूचुअल फंड को रोजाना खरीदा और बेचा जा सकता है। हालांकि, इक्विटी और अन्य प्रकार की प्रतिभूतियों के विपरीत, जो प्रत्येक व्यापारिक दिन में द्वितीयक बाजार पर व्यापार करते हैं, फंड में शेयर लेनदेन प्रत्येक दिन में एक बार किया जाता है जब बाजार 4:00 बजे ईएसटी (पूर्वी मानक समय) पर बंद हो जाता है। मुद्रा बाजार म्यूचुअल फंड के अपवाद के साथ, फंड कंपनी और फंड के प्रकार पर निर्भर करते हुए, एक से तीन व्यावसायिक दिनों में एक व्यापार लेनदेन की समाशोधन निष्पादित की जाती है।

चाबी छीन लेना

• फंड लेनदेन दिन में एक बार होता है जब बाजार शाम 4:00 ईएसटी पर बंद हो जाता है।
• एक व्यापार को आम तौर पर एक से तीन दिनों के भीतर निष्पादित किया जाता है।

व्यापार को साफ़ करना

एक बार एक निवेशक एक म्यूचुअल फंड (सीधे या एक दलाल या सलाहकार के माध्यम से) के शेयरों को खरीदने या रिडीम करने का आदेश देता है, तो लेनदेन अगले उपलब्ध शुद्ध संपत्ति मूल्य (एनएवी) पर किया जाता है, जिसकी गणना बाजार के करीब होने के बाद दैनिक रूप से की जाती है। फंड के प्रकार (उदाहरण के लिए, इक्विटी बनाम कमोडिटी) और म्यूचुअल फंड परिवार के आधार पर, व्यापार को मंजूरी दे दी जाती है - व्यापार आदेशों का मिलान किया जाता है और शेयर स्वामित्व को पंजीकृत किया जाता है और तीसरे पक्ष के संरक्षक या क्लियरिंगहाउस के माध्यम से स्थानांतरित किया जाता है। इक्विटी और बॉन्ड फंड्स ट्रेड के एक दिन के भीतर खाली हो जाते हैं जबकि कमोडिटी और अन्य प्रकार के फंड्स ट्रेड डेट के तीन दिन बाद तक होते हैं। मनी मार्केट म्यूचुअल फंड शेयर अपवाद हैं, क्योंकि वे व्यापार लेनदेन के दिन साफ ​​हो जाते हैं।

एक ग्राहक के पास व्यापार निपटान तिथि द्वारा खरीदे गए शेयरों को कवर करने के लिए उनके खाते में पर्याप्त धन होना चाहिए। इसी तरह, फंड शेयरों के मोचन से प्राप्त धन को व्यापार निपटान तिथि से ग्राहक के फंड खाते में जमा किया जाना चाहिए।

शुल्क और शुल्क

म्यूचुअल फंड ट्रेड फीस के अधीन हो सकता है। कुछ फंडों में अप-फ्रंट भुगतान होता है, जैसे कि बिक्री शुल्क या लोड, या शेयरों द्वारा बेचे जाने पर फीस का भुगतान एक आकस्मिक आस्थगित बिक्री शुल्क कहा जाता है। निष्ठा के अनुसार, अन्य शुल्क में निम्नलिखित शामिल हो सकते हैं:

• शॉर्ट-टर्म रिडेम्पशन फीस: कुछ फंड्स शॉर्ट-टर्म फंड ट्रेडिंग से जुड़ी लागतों के लिए शॉर्ट-टर्म रिडेम्पशन फीस चार्ज करते हैं। फीस एक ट्रेड के 0.5% से 2% तक हो सकती है और आमतौर पर 30 दिनों से लेकर 180 दिनों से कम अवधि के लिए आयोजित शेयरों पर लागू होती है।
• अल्पकालिक व्यापार शुल्क: यदि कोई व्यापारी खरीदारी के 60 दिनों के भीतर कुछ गैर-लेनदेन शुल्क निधि बेचता है, तो उन्हें अल्पकालिक व्यापार शुल्क का भुगतान करना पड़ सकता है।
• लेन-देन शुल्क: कुछ नो-लोड फंडों के लिए, लेनदेन शुल्क खरीद पर लागू हो सकता है, लेकिन बिक्री नहीं। चार्ज की गई राशि इस बात पर निर्भर करती है कि व्यापार ऑनलाइन हुआ ($ 75) या प्रतिनिधि के माध्यम से ($ 100 न्यूनतम, $ 250 अधिकतम)।
• खरीद शुल्क: ये शुल्क फ्रंट-एंड बिक्री भार के समान नहीं हैं क्योंकि शुल्क का भुगतान फंड को किया जाता है, दलाल को नहीं।
• विनिमय शुल्क: कुछ फंड एक शुल्क के अधीन होते हैं जब एक फंड या ट्रांसफर एक ही फंड परिवार के भीतर एक फंड के लिए होता है।
• खाता शुल्क: कुछ फंड खर्चों को कवर करने के लिए एक अलग खाता शुल्क लेते हैं । ये शुल्क अक्सर तब लगाए जाते हैं जब किसी खाते का डॉलर मूल्य एक निश्चित सीमा से कम हो जाता है।

स्रोत: निष्ठा

व्यापार लेनदेन के दिन मनी मार्केट म्यूचुअल फंड के शेयर साफ हो जाते हैं

समझौता तिथि

म्यूचुअल फंड व्यापार के लिए निपटान की तारीख वह तारीख होती है, जिस दिन लेन-देन को अंतिम रूप दिया जाता है और बंद कर दिया जाता है। व्यापार निपटान तिथि द्वारा खरीदे गए शेयरों को कवर करने के लिए एक पैसा जो ग्राहक के खाते में उपलब्ध होना चाहिए। इसी तरह, फंड शेयरों के मोचन से प्राप्त धन को व्यापार निपटान तिथि से ग्राहक के फंड खाते में जमा किया जाना चाहिए। मुद्रा बाजार फंड उसी दिन बंद और व्यवस्थित हो जाता है जब ट्रेड डेट।