क्या Microsoft स्टॉक खरीदने में बहुत देर हो चुकी है?

डॉव घटक माइक्रोसॉफ्ट कॉरपोरेशन (MSFT) ने पिछले हफ्ते एक और ऑल-टाइम उच्च पद पर तैनात किया, जिसमें प्रभावशाली 38% 2019 का रिटर्न मिला, जिसने कई निवेशकों को किनारे पर छोड़ दिया, जो एक मायावी खींचतान का इंतजार कर रहा था। 2016 के बाद से यह स्टॉक अविश्वसनीय प्रदर्शन कर रहा है, कीमत में लगभग तीन गुना है, लेकिन इसे FAANG पंचक का ध्यान नहीं जाता है, भले ही इसने नेटफ्लिक्स, इंक।

क्या अच्छा समय जारी रहेगा, या श्री सोफ़ेती ने देर से पार्टी के शेयरधारकों को जाल में फंसाया है और गिरावट की जरूरत है? उत्तर जुलाई से मूल्य कार्रवाई में झूठ हो सकता है, जिसने पिछले सप्ताह एक ब्रेकआउट के बाद एक सममित त्रिकोण पैटर्न पर नक्काशी की है। विक्रेताओं द्वारा नियंत्रित किए जाने से पहले स्टॉक उच्च से पहले एक बिंदु से कम उठाया गया था, यह सुझाव देते हुए कि इस सप्ताह के टेप एक निश्चित ब्रेकआउट के साथ कहानी को बताएंगे जो $ 150 के लिए दरवाजा खोलता है या एक असफल ब्रेकआउट जो एक बहु-महीने की शुरुआत का संकेत देता है। भूल सुधार।

MSFT दीर्घकालिक चार्ट (1990 - 2019)

1990 के दशक के प्रारंभ में शेयर ने सातवें भाग में एक शक्तिशाली अपट्रेंड में प्रवेश किया, एक शताब्दि के दौरान सात बार विभाजित होकर सहस्राब्दी के मोड़ पर $ 60 के करीब। यह 2000 में एक छोटे टॉपिंग पैटर्न से टूट गया, दिसंबर 2001 में $ 20 के दशक में चार साल के निचले स्तर पर समर्थन पाने वाली गिरावट में गिरावट आई। 2002 की गर्मियों में एक सफल समर्थन परीक्षण ने एक डबल बॉटम उलट पूरा किया, लेकिन बाद में 2007 में $ 30 के दशक के मध्य में, उठापटक कर्षण हासिल करने में विफल रहा।

मार्च 2009 में समाप्त होने से पहले 2008 के आर्थिक पतन के माध्यम से बिकवाली 2001 के निचले स्तर से तीन अंकों से अधिक कम थी, अंत में एक धीमी गति की उछाल के आगे, नौ साल की गिरावट को समाप्त करने में, एक गोल यात्रा को पूरा करने में लगभग पांच साल लग गए। 2007 के उच्च में। बाद की रैली ने नवंबर 2015 में 1999 के शिखर में एक यात्रा पूरी की, 2016 के राष्ट्रपति चुनाव के बाद एक बड़े ब्रेकआउट के लिए मंच की स्थापना की।

अपट्रेंड ने अक्टूबर 2018 में $ 116 पर उच्च लाभ अर्जित किया और वर्ष के अंत में बेच दिया, अंत में एक तेजी से रिकवरी लहर में उछल गया जिसने मार्च 2019 में 2018 प्रतिरोध को बढ़ा दिया। स्टॉक ने जुलाई में एक और 25 अंक जोड़े, डॉव में चौथे स्थान पर उठा। जोन्स औद्योगिक औसत सापेक्ष प्रदर्शन, लेकिन यह उस समय से बग़ल में पीस रहा है, न तो बैल और न ही भालू को पुरस्कृत कर रहा है।

जनवरी 2019 में मासिक स्टोचस्टिक थरथरानवाला पैनल के मध्य बिंदु से एक खरीद चक्र में फ़्लिप किया, असामान्य ताकत की पुष्टि करता है, और मई से अत्यधिक ज़ोन में कारोबार कर रहा है। यह दो महीनों के लाभ के बावजूद नकारात्मक पक्ष को पार करने के कुछ संकेत दिखा रहा है, लेकिन इन उदात्त स्तरों पर जोखिम लेने के लिए एक स्पष्ट संकेत के बजाय यह तटस्थ स्थिति है। गतिरोध को देखते हुए, यह दो महीने की व्यापारिक सीमा के किनारों को देखते हुए, निवेशकों के लिए अपनी शक्ति को सूखा रखने के लिए समझ में आता है।

MSFT लघु अवधि चार्ट (2018 - 2019)

मार्च 2019 में अक्टूबर के शिखर से ऊपर उठने के बाद से ऑन-बैलेंस वॉल्यूम (ओबीवी) संचय-वितरण संकेतक नई ऊँची पोस्टिंग कर रहा है, लेकिन अभी भी सभी उच्च समय तक नहीं पहुंचा है, दिसंबर 2007 में पोस्ट किया गया। कंपनी ने स्टॉक वापस खरीद लिया है पिछले दशक में एक स्वस्थ गति, उत्कृष्ट फ्लोट को काफी हद तक कम करती है, इसलिए स्पष्ट रूप से कमजोर ओबीवी संख्या भ्रामक है और यह तीव्रता से वफादार संस्थागत शेयरधारक आधार को प्रतिबिंबित नहीं करता है।

जुलाई में चौथी तिमाही के बिकवाली के 2.00 फिबोनाची विस्तार के बाद रैली समाप्त हो सकती है, लेकिन पिछले सप्ताह के त्रिकोण ब्रेकआउट से हमें पता चलता है कि मध्य-गर्मी प्रतिरोध को साफ करने की उम्मीद में बैल गति में हैं। इस हफ्ते इस सवाल का जवाब मिल सकता है, पिछले हफ्ते की उच्चतर संकेतों के साथ संभावित खरीद संकेत के साथ, जबकि ऊपरी नीली रेखा के माध्यम से गिरावट एक प्रमुख लाल झंडा उठाएगी, जो शेयरधारकों को लाभ लेने या लंबी स्थिति की रक्षा करने के लिए कहेगी।

तल - रेखा

Microsoft स्टॉक ने उत्कृष्ट 2019 लाभ बुक किए हैं। पिछले हफ्ते का त्रिकोण ब्रेकआउट एक नई रैली लेग को निर्धारित कर सकता है, लेकिन कुछ और सत्रों के लिए संभावित खरीदारों को स्पष्ट करने के लिए संभावित खरीदारों को चेतावनी देते हुए एक पैटर्न विफलता भी संभव है।

प्रकटीकरण: लेखक ने प्रकाशन के समय उपर्युक्त प्रतिभूतियों में कोई स्थिति नहीं रखी।