वॉरेन बफेट के 10 बड़े स्टॉक लॉस

वॉरेन बफेट को व्यापक रूप से दुनिया के सबसे बड़े निवेशक के रूप में पहचाना जाता है, जो एक दशक से भी लंबे समय तक आउटपरफॉर्मेंस के रिकॉर्ड के आधार पर किया जाता है, लेकिन वह यह स्वीकार करने वाले पहले व्यक्ति हैं कि वह केवल नश्वर हैं, उनकी गलतियों का हिस्सा है। एसईसी फाइलिंग के अनुसार, 31 दिसंबर, 2017 तक, बर्कशायर हैथवे इंक। (बीआरके-ए) ने अपने निवेश पोर्टफोलियो में 45 स्टॉक रखे जो यूएस एक्सचेंजों पर व्यापार करते हैं। हालांकि उनमें से कुछ सुनहरे दांव साबित हुए हैं, लेकिन ऑरेकल के स्टॉक पिक्स ब्लॉकबस्टर नहीं रहे हैं। कुछ लैगार्ड के पास रिटर्न है जो कुछ के लिए काफी अच्छा हो सकता है, लेकिन निश्चित रूप से बफेट के ट्रैक रिकॉर्ड के लिए पर्याप्त नहीं है।

द लैगार्ड्स

उन शेयरों में से, यहां बर्कशायर के 10 सबसे बड़े अंडरपरफॉर्मर हैं, जो 2 मई, 2018 के माध्यम से 5 वर्षों के लिए कुल रिटर्न (लाभांश में शामिल) डेटा पर आधारित हैं, साथ ही उनके 10 साल के कुल रिटर्न उसी तारीख के माध्यम से हैं, जैसा कि फैक्टसाइड डेटा सिस्टम्स इंक द्वारा संकलित किया गया है। और MarketWatch द्वारा विश्लेषण किया गया।

1. Teva फार्मास्यूटिकल इंडस्ट्रीज लिमिटेड (TEVA):

पिछले पांच वर्षों में संघर्षरत फार्मास्युटिकल कंपनी के शेयरों में 45% की गिरावट आई है और पिछले एक दशक में इनकी कीमत (-52%) से अधिक हो गई है। बर्कशायर हैथवे ने 2017 की आखिरी तिमाही में कंपनी में 18, 875, 721 शेयर खरीदे।

2. सनोफी एडीआर (एसएनवाई):

एक और फार्मा कंपनी जो बर्कशायर हैथवे के पोर्टफोलियो में दर्द पैदा कर रही है। सनोफी के एडीआर ने -20% की पांच साल की वापसी देखी है, हालांकि दस साल की अवधि के लिए रिटर्न 34% उदार है।

3. अंतर्राष्ट्रीय व्यापार मशीनें कॉर्प (आईबीएम):

आईबीएम बफेट की दुर्लभ प्रौद्योगिकी शर्त थी और जबकि शेयरों ने दस साल की अवधि में 48% रिटर्न दिया था, पाँच साल का प्रदर्शन एक -18% है। ओमाहा के ओरेकल ने 2018 में घोषणा की कि बर्कशायर हैथवे पूरी तरह से अपने आईबीएम स्थिति से बाहर निकल गया।

वॉरेन बफेट: इन्वेस्टो ट्रिविया पार्ट 1

4. प्रॉक्टर एंड गैंबल कंपनी (PG):

2005 में वापस, बर्कशायर PG में एक शेयरधारक बन गया जब बाद वाले ने जिलेट का अधिग्रहण किया, जिसमें से बर्कशायर एक बड़ा शेयरधारक था। पिछले दस वर्षों में, पीजी शेयरों ने 45% रिटर्न उत्पन्न किया है और पिछले पांच वर्षों में 7% वापस आ गया है। बर्कशायर ने 2016 में बड़ी मात्रा में पीजी शेयरों की बिक्री की, लेकिन दिसंबर 2017 तक 315, 400 शेयर जारी रखे।

5. DaVita Inc. (DVA):

गुर्दे की देखभाल में विशेषज्ञता वाली एक हेल्थकेयर कंपनी, DaVita ने पिछले पांच वर्षों में 8% वापस कर दिया है जबकि निवेश ने पिछले एक दशक में 143% रिटर्न दिया है।

6. Verizon संचार इंक (VZ):

दूरसंचार और केबल कंपनी ने 10 साल के समय क्षितिज पर 114% रिटर्न प्रदान करते हुए पांच साल की समय अवधि में 14% उत्पन्न किया है।

7. कोका-कोला कंपनी (KO):

बफेट केवल कोका कोला कंपनी का एक वफादार ग्राहक नहीं है, बल्कि एक लंबे समय के निवेशक भी 1988 में शेयर खरीद चुके हैं। पेय की दिग्गज कंपनी ने 17% पांच साल की वापसी और बर्कशायर हैथवे के लिए 95% दस साल का रिटर्न दिया है। भर्ती किए गए जंक फूड एफिसियोनाडो ने कहा है कि वह घर पर चेरी कोक और काम पर नियमित कोक पीता है।

8. मोंडेलेज इंटरनेशनल इंक (एमडीएलजेड):

दिसंबर 2017 तक, कन्फेक्शनरी कंपनी मोंडेलेज़ इंटरनेशनल में बर्कशायर 578, 000 का मालिक है। Oreo और चिप्स Ahoy के निर्माता में बुफे का निवेश! परिणामस्वरूप 31% पांच साल का रिटर्न और 135% दस साल का रिटर्न मिला है।

9. जनरल मोटर्स कंपनी (जीएम):

अमेरिकी ऑटो दिग्गज पिछले कुछ वर्षों में लगभग किसी भी समय के माध्यम से किया गया है, हालांकि इसने पांच साल की अवधि में 38% रिटर्न दिया है। (कंपनी 2010 में सार्वजनिक हुई)

10. संयुक्त पार्सल सेवा इंक (यूपीएस):

पार्सल डिलीवरी सेवा हाल ही में अमेज़ॅन की धमकी पर दबाव में आई है, लेकिन बर्कशायर हैथवे के लिए निवेश के रूप में यह पिछले पांच वर्षों में 50% और दस साल के समय सीमा से अधिक 104% पर लौट आया है।

तुलनात्मक रूप से, एस एंड पी 500 इंडेक्स (एसपीएक्स) की कुल वापसी 2 मई, 2018 के माध्यम से 5 वर्षों के लिए 83.0% और याहू वित्त के अनुसार, उसी तिथि के माध्यम से 10 वर्षों के लिए 131.2% है। इस प्रकार, उपरोक्त सूची के बीच, मोंडेलेज और डविटा ने 10 वर्षों में देखा, जब बाजार में बेहतर प्रदर्शन किया।

वॉरेन बफेट: इन्वेस्टो ट्रिविया पार्ट 1

पद्धति पर एक नोट

45 शेयरों में से बर्कशायर के कुल पोर्टफोलियो में, 27 मई 2018 तक नकारात्मक कुल रिटर्न वर्ष के साथ लाल रंग में थे। हालाँकि, बफ़ेट के पास लंबे समय से निवेश करने वाला क्षितिज है, पूर्व 5 वर्षों और 10 वर्षों में प्रदर्शन को देखते हुए अधिक उपयुक्त लगता है । इसके अलावा, इनमें अमेरिका के बाहर बर्कशायर के निवेश शामिल नहीं हैं

27 YTD हारे हुए लोगों में से 20 को बर्कशायर द्वारा कम से कम 5 साल के लिए और 17 को कम से कम 10 साल के लिए रखा गया है। 5 साल या उससे अधिक समय के लिए रखे गए स्टॉक में से 20 में से 16 पूरे 5 साल में खराब हो गए हैं। 10 साल या उससे अधिक समय के लिए रखे गए शेयरों में से 17 में से 11 पूरे 10 साल की अवधि में खराब हो गए हैं।

बफेट की गलतियों से चार सबक

मार्केटवॉच के अनुसार, बफेट अपनी गलतियों को स्वीकार करने के लिए त्वरित है, और कम से कम चार बड़े सबक हैं जो निवेशक उनसे आकर्षित कर सकते हैं। ये हैं: भावना से मत बहो, ग्राहक की वफादारी को कम मत समझो, संख्याओं पर बहुत अधिक भरोसा मत करो, और नुकसान काटने में संकोच न करें।

यह पहचानने के बाद कि न्यू इंग्लैंड में एक असफल कपड़ा कंपनी बर्कशायर हैथवे में उसका प्रारंभिक निवेश एक गलती थी, बफेट ने शेयर खरीदना जारी रखा। कारण? एक कार्यकारी जो शीर्ष शेयरधारक भी था, ने बफेट की हिस्सेदारी एक कीमत पर खरीदने का वादा किया, फिर थोड़ा कम भुगतान करने की कोशिश की। शेयरधारकों को 2014 के अपने पत्र में उन्होंने "एक स्मारकीय रूप से मूर्खतापूर्ण निर्णय" कहा, बफेट ने गुस्से में शेयरों को खरीदना जारी रखा, और इस प्रक्रिया में अरबों डॉलर के मूल्य को नष्ट कर दिया।

22 साल की उम्र में कस्टमर लॉयल्टी का महत्व उससे प्रभावित हो गया, मार्केटवॉच का कहना है, जब उसने एक दोस्त के साथ एक गैस स्टेशन खरीदा, और पाया कि वे सड़क पर स्थापित स्टेशन से ग्राहकों को नहीं जीत सकते। ग्राहक वफादारी के मूल्य के आधार पर बफेट निवेश का एक और उदाहरण कोका-कोला हो सकता है।

संख्याओं और मात्रात्मक मानदंडों पर निर्भरता के लिए, बफेट ने कहा, प्रति मार्केटवॉच ने कहा, "वास्तव में बड़ा पैसा निवेशकों द्वारा किया जाता है जो गुणात्मक निर्णयों पर सही होते हैं।" यही है, जबकि बफेट आम तौर पर अपने निवेश निर्णय लेने में कंपनी के वित्तीयों के मात्रात्मक, मौलिक विश्लेषण पर निर्भर करता है, वह मानता है कि संख्याओं की सीमाएं हैं, और सफल निवेश को सूत्रों तक कम नहीं किया जा सकता है।

घाटे की कटाई के बारे में, एक उदाहरण जो मन को भाता है, जब बफेट 2013 में ब्रिटेन स्थित सुपरमार्केट चेन टेस्को के प्रबंधन से विमुख हो गए, लेकिन बर्कशायर की स्थिति का केवल एक हिस्सा बेच दिया, बजाय इसे पूरी तरह से तरल करने के। एक साल बाद, गंभीर लेखांकन समस्याएं सामने आईं, स्टॉक डूब गया और बर्कशायर को अपने निवेश पर कर के बाद लगभग $ 444 मिलियन का नुकसान हुआ। यदि बफेट पहले अधिक निर्णायक होते, तो इससे बचा जा सकता था।