लोड बनाम नो-लोड म्युचुअल फंड: क्या अंतर है?

म्यूचुअल फंड को अक्सर ग्राहक द्वारा शुल्क के रूप में वर्गीकृत किया जाता है। म्यूचुअल फंड एक निवेश प्रबंधन फर्म द्वारा प्रबंधित प्रतिभूतियों के पूल से बना है। म्युचुअल फंड हर रोज निवेशकों को विविधीकरण, रणनीतियों, और पेशेवर प्रबंधन तक पहुंच प्रदान कर सकते हैं कि वे आम तौर पर एक साथ पैसे जमा करके हासिल किए गए पैमाने के बिना प्राप्त नहीं कर पाएंगे। फंड की पेशकश करने वाली फर्म अपने प्रॉस्पेक्टस में रखी गई प्रतिभूतियों में निवेश करने के लिए एक फ़ंडेड फ़ंड इन्वेस्टमेंट दृष्टिकोण का उपयोग करती है, जो फंड के निवेश की रणनीति से मेल खाती है।

जीवन में ज्यादातर चीजों की तरह, म्युचुअल फंड के साथ फीस और कमीशन शामिल हैं। कुछ म्यूचुअल फंड में बिक्री शुल्क होगा जिसे लोड कहा जाता है। इसके विपरीत, अन्य फंड खुद को नो-लोड फंड के रूप में बाजार में रखते हैं, जिसका अर्थ है कि वे बिक्री शुल्क नहीं लेते हैं।

म्यूचुअल फंड में निवेश करते समय भार केवल एक फीस है, जिस पर विचार किया जाना चाहिए। एक शुल्क एक आवश्यक बुराई हो सकती है, आखिरकार पेशेवर प्रबंधन को भुगतान करने की आवश्यकता होती है, लेकिन वे नकारात्मक वापसी का स्रोत भी बन सकते हैं।

इसके अलावा, म्युचुअल फंड पर ली गई फीस विवादास्पद हो सकती है जब यह आता है कि वे फीस कहां जा रही है: निवेश प्रबंधकों, विपणक, या दलालों को कमीशन देना।

लोड म्युचुअल फंड

एक लोड म्यूचुअल फंड आपको खरीदे गए शेयरों के लिए बिक्री शुल्क या कमीशन लेता है। यह शुल्क आपके द्वारा निवेश की गई राशि का एक प्रतिशत हो सकता है, या म्यूचुअल फंड प्रदाता के आधार पर यह एक फ्लैट शुल्क हो सकता है।

उदाहरण के लिए, यदि आपने $ 1, 000 का निवेश 5% लोड म्यूचुअल फंड में किया है, तो आप वास्तव में केवल $ 950 का निवेश करेंगे, शेष $ 50 कमीशन के रूप में कंपनी में जाएंगे। शुल्क एक बिक्री मध्यस्थ की क्षतिपूर्ति करने के लिए जाता है, जैसे कि दलाल, वित्तीय योजनाकार या निवेश सलाहकार, निवेशक के लिए एक उपयुक्त फंड का चयन करने में अपने समय और विशेषज्ञता के लिए। विभिन्न प्रकार के भार एक निवेशक का सामना कर सकते हैं।

• फ़्रंट-एंड लोड, जिसे क्लास ए शेयर्स भी कहा जाता है, एक निवेशक द्वारा फंड के शेयरों की खरीद के समय भुगतान किया जाने वाला एकल चार्ज होता है।
• बैक-एंड लोड, या क्लास बी शेयर, आपके म्यूचुअल फंड शेयरों को भुनाते या बेचते समय भुगतान की गई एकमुश्त फीस लेते हैं।
• स्तर लोड फंड, जिसे क्लास सी शेयरों के रूप में भी जाना जाता है, वार्षिक शुल्क हैं और यह फंड की परिसंपत्तियों से लिया गया एक निश्चित प्रतिशत होगा।

भार केवल एक फीस है जो म्यूचुअल फंड के निवेशक को प्रभावित कर सकती है। कुछ भार का भुगतान म्यूचुअल फंड की परिसंपत्तियों से किया जाएगा और निवेशक को वितरित किए जाने वाले रिटर्न को कम करेगा।

नो-लोड म्यूचुअल फंड

नो-लोड म्यूचुअल फंड का मतलब है कि जब निवेशक शेयर खरीदता है या जब वे अपने शेयर बेचते हैं तो बिक्री शुल्क नहीं होगा। हालांकि, इसका मतलब यह नहीं है कि बिल्कुल कोई शुल्क नहीं लिया जाएगा।

यदि कोई वित्तीय उद्योग नियामक प्राधिकरण (एफआईएनआरए) से 12-1 बी शुल्क की अनुमति देता है तो एक फंड खुद को नो-लोड फंड के रूप में विपणन कर सकता है। हालांकि ये फंड आगे या पीछे लोड बिक्री शुल्क नहीं लेते हैं, वे अन्य शुल्क लगाकर इसे बना सकते हैं। शुल्क निर्धारित करने का सबसे अच्छा तरीका फंड के प्रॉस्पेक्टस को पढ़ना है।

प्रबंधन फर्म फंड के दैनिक शुद्ध परिसंपत्ति मूल्य (एनएवी) के आधार पर नो-लोड म्यूचुअल फंड की परिसंपत्तियों के आधार पर किसी भी शुल्क का भुगतान करेगा। भुगतान का यह तरीका निवेशक को प्रभावित करता है जब वे एक छोटे से वितरण प्राप्त करते हैं।

इसके अलावा, नो-लोड शेयरों के मोचन पर सीमाएं हो सकती हैं। एक नो-लोड फंड में शेयरों को एक विशिष्ट अवधि के बाद ही बेचा या भुनाया जा सकता है। जल्दी बिकने वालों को शुल्क देना पड़ेगा - लेकिन अगर आप दीर्घकालिक निवेशक हैं, तो चिंता करने की कोई जरूरत नहीं है।

नो-लोड फंड अक्सर किसी थर्ड-पार्टी सेल्स फर्म के बजाय, किसी निवेश कंपनी के माध्यम से बेचे जाते हैं। हालांकि, कुछ कंपनियां, जैसे बैंक या ब्रोकर-डीलर, तृतीय-पक्ष म्यूचुअल फंड के लेनदेन को संभालने के लिए अपनी स्वयं की फीस वसूल सकते हैं।

ज्यादातर लोग लोड फंड से पूरी तरह बचने की कोशिश करते हैं। कई अध्ययनों से पता चला है कि दोनों प्रकार के म्यूचुअल फंड एक ही रिटर्न की पेशकश करते हैं, लेकिन लोड फंड आपको कमीशन शुल्क लेते हैं। हालांकि कमीशन एक छोटे, एक बार के शुल्क की तरह लग सकता है, लेकिन वर्षों में जटिल रिटर्न का नुकसान पर्याप्त हो सकता है।

चाबी छीन लेना

• लोड फंड म्यूचुअल फंड हैं जो बिक्री शुल्क या कमीशन लेते हैं।
• नो-लोड फंड आमतौर पर कोई बिक्री शुल्क या कमीशन नहीं लेते हैं, जब तक कि आप अपने पैसे को एक निर्दिष्ट अवधि के लिए निवेशित रखते हैं, अक्सर पांच साल।
• बिक्री शुल्क निवेश किए गए पैसे को कम कर देता है, जो एक बार चक्रवृद्धि ब्याज को ध्यान में रखते हुए महत्वपूर्ण हो सकता है।