समय के साथ बैंकिंग का विकास

पहले मुद्राओं का खनन किया गया था - शायद उससे पहले भी, किसी न किसी रूप में। मुद्रा, विशेष रूप से सिक्कों में, कराधान से बढ़ी। प्राचीन साम्राज्यों के शुरुआती दिनों में, एक सुअर पर वार्षिक कराधान उचित हो सकता था, लेकिन जैसा कि साम्राज्यों का विस्तार हुआ, इस प्रकार का भुगतान कम वांछनीय हो गया।

चाबी छीन लेना

• बैंकिंग संस्थानों को जनता को ऋण प्रदान करने के लिए बाजार को संतुष्ट करने की आवश्यकता से बनाया गया था। जैसे-जैसे अर्थव्यवस्थाएं बढ़ीं बैंकों ने आम जनता को अपने ऋण में वृद्धि करने और बड़ी खरीदारी करने की अनुमति दी।
• ऐतिहासिक रूप से मंदिरों को बैंकों का सबसे प्रारंभिक रूप माना जाता था क्योंकि वे पुजारियों के कब्जे में थे और धनी के लिए एक आश्रय स्थल बन गए थे।
• जल्द से जल्द रोमन कानूनों ने ऋण भुगतान के बदले में जमीन लेने की अनुमति दी, जो देनदारों और लेनदारों के बीच बकाया थे।
• 18 वीं शताब्दी के एक प्रसिद्ध अर्थशास्त्री एडम स्मिथ ने कहा कि एक स्व-विनियमित अर्थव्यवस्था बाजारों को संतुलन तक पहुँचने की अनुमति देगी। यह अदृश्य हाथ के रूप में जाना जाता था, जिसे "नैतिक सिद्धांतों का सिद्धांत" में प्रलेखित किया गया था ।
• अधिक आधुनिक इतिहास में, 1907 का आतंक 2 ब्रोकरेज फर्मों का एक ट्रिगर था, जो उस वर्ष बाद में मंदी के कारण दिवालिया हो गए थे, जब अमेरिकी शहरों में तरलता एक मुद्दा था। इससे फेडरल रिजर्व बैंक का निर्माण हुआ।
• दूसरे विश्व युद्ध ने अमेरिका के भीतर व्यापार और काम को उत्पन्न किया और अर्थव्यवस्था को अपने ईबे से उठाने में मदद की।

बैंकिंग इतिहास को समझना

बैंकिंग का इतिहास तब शुरू हुआ जब साम्राज्यों को विदेशी वस्तुओं और सेवाओं के लिए भुगतान करने के लिए एक तरीके की आवश्यकता थी, जिसके साथ कुछ और आसानी से आदान-प्रदान किया जा सकता था। अलग-अलग आकार और धातुओं के सिक्के नाजुक, अगोचर पेपर बिल की जगह पर परोसे जाते हैं।

हालाँकि, इन सिक्कों को सुरक्षित स्थान पर रखने की आवश्यकता है। प्राचीन घरों में स्टील सुरक्षित होने का लाभ नहीं था, इसलिए, अधिकांश धनी लोग अपने मंदिरों में खाते थे। कई लोग, जैसे पुजारी या मंदिर कार्यकर्ता, जिन्हें उम्मीद थी कि दोनों धर्मपरायण और ईमानदार हैं, हमेशा मंदिरों पर कब्जा कर लेते हैं, सुरक्षा की भावना जोड़ते हैं।

ग्रीस, रोम, मिस्र और प्राचीन बेबीलोन के ऐतिहासिक अभिलेखों ने सुझाव दिया था कि मंदिरों ने इसे सुरक्षित रखने के अलावा, पैसे उधार लिए थे। यह तथ्य कि अधिकांश मंदिर उनके शहरों के वित्तीय केंद्र भी थे, प्रमुख कारण है कि उन्हें युद्धों के दौरान तोड़ दिया गया था।

सिक्के अन्य वस्तुओं की तुलना में अधिक आसानी से फहराए जा सकते हैं, जैसे कि 300 पाउंड के सूअर, इसलिए उन अमीर व्यापारियों के एक वर्ग का उदय हुआ जो इन सिक्कों को उधार लेकर, ब्याज सहित, जरूरतमंद लोगों को देते हैं। मंदिरों ने आम तौर पर बड़े ऋणों के साथ-साथ विभिन्न संप्रभु लोगों को ऋण भी संभाला, और इन नए धन उधारदाताओं ने शेष राशि ली।

पहला वास्तविक बैंक

रोमनों, महान बिल्डरों, और प्रशासकों ने अपने आप में मंदिरों से बैंकिंग को निकाल लिया और इसे विभिन्न भवनों के भीतर औपचारिक रूप दिया। इस समय के दौरान, साहूकारों ने फिर भी मुनाफा कमाया, जैसा कि आज लोन शार्क करते हैं, लेकिन ज्यादातर वैध वाणिज्य - और लगभग सभी सरकारी खर्चों में - एक संस्थागत बैंक का उपयोग शामिल है।

जूलियस सीजर, अपने अधिग्रहण के बाद रोमन कानून को बदलने वाले एक एडिट्स में, बैंकरों को ऋण भुगतान के बदले में भूमि को जब्त करने की अनुमति देने का पहला उदाहरण देता है। यह लेनदार और देनदार के रिश्ते में सत्ता की एक बड़ी पारी थी, क्योंकि जमीनी रईस इतिहास के अधिकांश माध्यमों से अछूत थे, जब तक कि लेनदार या देनदार का वंश समाप्त नहीं हो जाता, तब तक वंशजों को कर्ज दिया जाता था।

रोमन साम्राज्य अंततः टूट गया, लेकिन इसके कुछ बैंकिंग संस्थान पवित्र रोमन साम्राज्य में उभरने वाले पोप बैंकरों के रूप में रहते थे, और क्रूसेड्स के दौरान नाइट्स टमप्लर के साथ। चर्च के साथ प्रतिस्पर्धा करने वाले छोटे-छोटे साहूकारों को अक्सर सूदखोरी के लिए बदनाम किया जाता था।

वीज़ा रॉयल

आखिरकार, यूरोप पर शासन करने वाले विभिन्न राजाओं ने बैंकिंग संस्थानों की ताकत का उल्लेख किया। जैसा कि बैंकों की कृपा से होता था, और कभी-कभी स्पष्ट चार्टर्स और कॉन्ट्रैक्ट्स, सत्तारूढ़ संप्रभुता के, शाही शक्तियों ने राजा की शर्तों पर, अक्सर राजकोष में कठिन समय के लिए ऋण लेने के लिए शुरू किया। इन आसान वित्त-रहित राजाओं ने अनावश्यक अपव्यय, महंगे युद्धों और पड़ोसी राज्यों के साथ हथियारों की दौड़ में भाग लिया, जो अक्सर कर्ज को कुचलने का कारण बनते थे।

1557 में, स्पेन के फिलिप द्वितीय ने अपने राज्य को बहुत अधिक ऋण (कई निरर्थक युद्धों के परिणाम के रूप में) के साथ भारित करने में कामयाबी हासिल की, जिससे उसने दुनिया का पहला राष्ट्रीय दिवालियापन - साथ ही साथ दुनिया का दूसरा, तीसरा और चौथा, तेजी से उत्तराधिकार में प्राप्त किया। यह इसलिए हुआ क्योंकि देश के सकल राष्ट्रीय उत्पाद (जीएनपी) का 40% ऋण सेवा देने की ओर था। बड़े ग्राहकों की साख की ओर आंखें मूंद लेने का चलन आज भी इस उम्र और उम्र में बैंकों को परेशान कर रहा है।

एडम स्मिथ और आधुनिक बैंकिंग

बैंकिंग साम्राज्य ब्रिटिश साम्राज्य में पहले से ही अच्छी तरह से स्थापित था जब एडम स्मिथ 1776 में अपने "अदृश्य हाथ" सिद्धांत के साथ आया था। एक स्व-विनियमित अर्थव्यवस्था के बारे में उनके विचारों से सशक्त, साहूकार और बैंकर बैंकिंग क्षेत्र में राज्य की भागीदारी और अर्थव्यवस्था को समग्र रूप से सीमित करने में कामयाब रहे। यह मुक्त बाजार पूंजीवाद और प्रतिस्पर्धी बैंकिंग को नई दुनिया में उपजाऊ जमीन मिली, जहां संयुक्त राज्य अमेरिका उभरने के लिए तैयार हो रहा था।

शुरुआत में, स्मिथ के विचारों का अमेरिकी बैंकिंग उद्योग को कोई लाभ नहीं हुआ। एक अमेरिकी बैंक के लिए औसत जीवन पांच साल था, जिसके बाद चूक वाले बैंकों से अधिकांश बैंक नोट बेकार हो गए। ये राज्य-चार्टर्ड बैंक, आखिरकार, उनके पास आरक्षित सोने और चांदी के सिक्कों के खिलाफ बैंक नोट जारी कर सकते थे।

एक बैंक डकैती का मतलब तब और भी बहुत कुछ था, जितना कि अब हमारे जमा बीमा और फेडरल डिपॉजिट इंश्योरेंस कॉरपोरेशन (FDIC) में है। इन जोखिमों को कम करना अमेरिका में चक्रीय नकदी संकट था।

ट्रेजरी के एक पूर्व सचिव अलेक्जेंडर हैमिल्टन ने एक राष्ट्रीय बैंक की स्थापना की जो सदस्य बैंको को बराबर में स्वीकार करेगा, इस प्रकार मुश्किल समय में बैंकों को तैरने देगा। इस राष्ट्रीय बैंक ने कुछ रुकने, शुरू होने, रद्द करने और पुनर्जीवन के बाद, एक समान राष्ट्रीय मुद्रा बनाई और एक प्रणाली स्थापित की जिसके द्वारा राष्ट्रीय बैंकों ने ट्रेजरी प्रतिभूतियों को खरीदकर अपने नोट्स का समर्थन किया, इस प्रकार एक तरल बाजार का निर्माण किया। अपेक्षाकृत अराजक राज्य बैंकों पर करों के अधिरोपण के माध्यम से, राष्ट्रीय बैंकों ने प्रतिस्पर्धा से बाहर कर दिया।

नुकसान पहले ही हो चुका था, हालांकि, औसत अमेरिकी पहले से ही बैंकों और बैंकरों को सामान्य रूप से अविश्वास करने के लिए बढ़े थे। इस भावना के कारण टेक्सास राज्य वास्तव में बैंकरों से आगे निकल जाएगा - एक कानून जो 1904 तक खड़ा था।

व्यापारी बैंक

अधिकांश आर्थिक कर्तव्यों को राष्ट्रीय बैंकिंग प्रणाली द्वारा नियंत्रित किया जाता था, ऋण और कॉर्पोरेट वित्त जैसे नियमित बैंकिंग व्यवसाय के अलावा, बड़े व्यापारी बैंकों के हाथों में गिर गए, क्योंकि राष्ट्रीय बैंकिंग प्रणाली इतनी छिटपुट थी। 1920 के दशक तक चली अशांति की इस अवधि के दौरान, इन व्यापारी बैंकों ने अपने अंतरराष्ट्रीय कनेक्शनों को राजनीतिक और वित्तीय शक्ति दोनों में पार्लियामेंट कर दिया।

इन बैंकों में गोल्डमैन और सैक्स, कुह्न, लोएब और जेपी मॉर्गन एंड कंपनी शामिल थे। मूल रूप से, वे यूरोप से विदेशी बॉन्ड की बिक्री से भारी कमीशन पर भरोसा करते थे, यूरोप में अमेरिकी बॉन्ड ट्रेडिंग के एक छोटे प्रवाह के साथ। इससे उन्हें अपनी पूंजी का निर्माण करने की अनुमति मिली।

उस समय, एक बैंक को अपनी पूंजी आरक्षित राशि का खुलासा करने के लिए कोई कानूनी बाध्यता नहीं थी, जो कि बड़े, ऊपर-औसत ऋण के नुकसान से बचने की अपनी क्षमता का एक संकेत था। इस रहस्यमयी प्रथा का मतलब था कि बैंक की प्रतिष्ठा और इतिहास किसी भी चीज से ज्यादा मायने रखता है। जबकि ऊपर के किनारे बैंक आए और चले गए, इन परिवार-आयोजित व्यापारी बैंकों के पास सफल लेनदेन के लंबे इतिहास थे। जैसे-जैसे बड़े उद्योग उभरे और कॉर्पोरेट वित्त की आवश्यकता पैदा हुई, आवश्यक पूंजी की मात्रा किसी भी बैंक द्वारा प्रदान नहीं की जा सकती थी, और इसलिए जनता के लिए प्रारंभिक सार्वजनिक प्रसाद (आईपीओ) और बांड की पेशकश आवश्यक पूंजी जुटाने का एकमात्र तरीका बन गया।

अमेरिका में जनता और यूरोप में विदेशी निवेशक निवेश के बारे में बहुत कम जानते थे, इस तथ्य के कारण कि प्रकटीकरण कानूनी रूप से लागू नहीं किया गया था। इस कारण से, इन मुद्दों को बड़े पैमाने पर नजरअंदाज कर दिया गया, अंडरराइटिंग बैंकों की जनता की धारणा के अनुसार। नतीजतन, सफल पेशकशों ने एक बैंक की प्रतिष्ठा में वृद्धि की और इसे एक प्रस्ताव को कम करने के लिए अधिक मांगने की स्थिति में डाल दिया। 1800 के दशक के अंत तक, कई बैंकों ने पूंजी चाहने वाली कंपनियों के बोर्डों पर एक स्थिति की मांग की, और यदि प्रबंधन में कमी साबित हुई, तो उन्होंने कंपनियों को स्वयं चलाया।

मॉर्गन और मोनोपोली

1800 के अंत में जेपी मॉर्गन एंड कंपनी व्यापारी बैंकों के प्रमुख के रूप में उभरी। यह सीधे लंदन से जुड़ा था, फिर दुनिया का वित्तीय केंद्र, और संयुक्त राज्य अमेरिका में काफी राजनीतिक दबदबा था। मॉर्गन एंड कंपनी ने यूएस स्टील, एटीएंडटी, और इंटरनेशनल हार्वेस्टर, साथ ही रेल और शिपिंग उद्योगों में द्वैध और निकट-एकाधिकार बनाए, ट्रस्टों के क्रांतिकारी उपयोग और शर्मन एंटी-ट्रस्ट अधिनियम के लिए एक तिरस्कार के माध्यम से।

हालांकि 1900 के दशक की सुबह में अच्छी तरह से स्थापित व्यापारी बैंक थे, लेकिन औसत अमेरिकी के लिए उनसे ऋण प्राप्त करना मुश्किल था। इन बैंकों ने विज्ञापन नहीं दिया और उन्होंने शायद ही कभी "आम" लोगों को ऋण दिया। जातिवाद भी व्यापक था और भले ही यहूदी और एंग्लो-अमेरिकन बैंकरों को बड़े मुद्दों पर एक साथ काम करना था, उनके ग्राहकों को स्पष्ट वर्ग और दौड़ लाइनों के साथ विभाजित किया गया था। इन बैंकों ने उपभोक्ता ऋण कम बैंकों को छोड़ दिया जो अभी भी एक खतरनाक दर पर विफल रहे थे।

1907 का दहशत

कॉपर ट्रस्ट के शेयरों में गिरावट ने ऐसी दहशत पैदा कर दी कि लोग अपने पैसे को बैंकों और निवेशों से निकालने के लिए दौड़ पड़े, जिससे शेयरों में गिरावट आई। फेडरल रिजर्व बैंक के बिना लोगों को शांत करने के लिए कार्रवाई करने के लिए, कार्य जेपी मॉर्गन को घबराहट को रोकने के लिए गिर गया, वॉल स्ट्रीट पर सभी प्रमुख खिलाड़ियों को इकट्ठा करने के लिए अपने क्रेडिट और पूंजी को नियंत्रित करने के लिए, जो कि उन्होंने नियंत्रित किया था, का उपयोग करके फेड आज करेंगे।

एक युग की समाप्ति

विडंबना यह है कि अमेरिकी अर्थव्यवस्था को बचाने में सर्वोच्च शक्ति के इस शो ने यह सुनिश्चित किया कि कोई भी निजी बैंकर फिर से उस शक्ति को नहीं मिटाएगा। तथ्य यह है कि यह जेपी मॉर्गन, एक बैंकर है, जो कारनेगी और रॉकफेलर के साथ लुटेरों के गुर्गों में से एक होने के लिए अमेरिका के अधिकांश लोगों द्वारा नापसंद किया गया था, ने नौकरी करने के लिए सरकार को फेडरल रिजर्व बैंक बनाने के लिए प्रेरित किया, जिसे आमतौर पर आज के रूप में संदर्भित किया जाता है। फेड, 1913 में। हालांकि, मर्चेंट बैंकों ने फेड की संरचना को प्रभावित किया, लेकिन उन्हें इसके द्वारा पृष्ठभूमि में धकेल दिया गया।

फेडरल रिजर्व की स्थापना के साथ भी, वॉल स्ट्रीट में वित्तीय शक्ति और अवशिष्ट राजनीतिक शक्ति केंद्रित थी। जब प्रथम विश्व युद्ध छिड़ा, तो अमेरिका एक वैश्विक ऋणदाता बन गया और युद्ध के अंत तक लंदन को वित्तीय दुनिया के केंद्र के रूप में बदल दिया। दुर्भाग्य से, एक रिपब्लिकन प्रशासन ने बैंकिंग क्षेत्र पर कुछ अपरंपरागत हथकंडे अपनाए। सरकार ने जोर देकर कहा कि सभी देनदार देशों को अपने युद्ध ऋण वापस करना चाहिए, जो परंपरागत रूप से माफ कर दिए गए थे, विशेष रूप से सहयोगियों के मामले में, इससे पहले कि कोई भी अमेरिकी संस्था उन्हें आगे ऋण का विस्तार करेगी।

इसने विश्व व्यापार को धीमा कर दिया और कई देशों को अमेरिकी वस्तुओं के प्रति शत्रुता हो गई। 1929 में जब ब्लैक मार्केट में स्टॉक मार्केट क्रैश हुआ, तो पहले से ही सुस्त विश्व अर्थव्यवस्था ने दस्तक दी। फेडरल रिजर्व में दुर्घटना नहीं हो सकती और अवसाद को रोकने से इनकार कर दिया; उसके बाद सभी बैंकों के लिए तत्काल परिणाम थे।

बैंक और निवेशक होने के बीच एक स्पष्ट रेखा खींची गई थी। 1933 में, बैंकों को अब जमा के साथ सट्टा लगाने की अनुमति नहीं थी और एफडीआईसी नियमों को लागू किया गया था, जनता को यह समझाने के लिए कि यह वापस आना सुरक्षित था। किसी को बेवकूफ नहीं बनाया गया और अवसाद जारी रहा।

द्वितीय विश्व युद्ध के दिन बचाता है

द्वितीय विश्व युद्ध ने बैंकिंग उद्योग को पूर्ण विनाश से बचाया हो सकता है। WWII और इससे उत्पन्न उद्योगपतियों ने अमेरिका और विश्व की अर्थव्यवस्थाओं को पिछड़े हुए सर्पिल से बाहर निकाल दिया।

बैंकों और फेडरल रिजर्व के लिए, युद्ध में अरबों डॉलर का उपयोग करके वित्तीय युद्धाभ्यास की आवश्यकता थी। इस बड़े पैमाने पर वित्तपोषण ऑपरेशन ने बड़ी क्रेडिट जरूरतों वाली कंपनियों को बनाया, जो बदले में, विलय के लिए बैंकों को नई जरूरतों को पूरा करने के लिए प्रेरित करती हैं। इन विशाल बैंकों ने वैश्विक बाजारों को चमकाया।

इससे भी महत्वपूर्ण बात यह है कि अमेरिका में घरेलू बैंकिंग आखिरकार उस बिंदु पर आ गई है, जहां जमा बीमा और बंधक के आगमन के साथ, एक व्यक्ति के पास क्रेडिट तक उचित पहुंच होगी।

बैंकिंग के लाभ

अत्यंत धन के अपवाद के साथ, बहुत कम लोग सभी नकद लेनदेन में अपने घर खरीदते हैं। हम में से अधिकांश को इतनी बड़ी खरीद करने के लिए एक बंधक या किसी प्रकार के ऋण की आवश्यकता होती है। वास्तव में, कई लोग क्रेडिट कार्ड के रूप में क्रेडिट का उपयोग रोजमर्रा की वस्तुओं के भुगतान के लिए करते हैं। जैसा कि हम जानते हैं कि यह क्रेडिट के बिना बैंकों के बिना या क्रेडिट जारी करने के लिए बहुत सुचारू रूप से नहीं चलेगा।

प्राचीन दुनिया के मंदिरों से बैंकों ने एक लंबा सफर तय किया है, लेकिन उनकी मूल व्यवसाय प्रथाओं में बदलाव नहीं हुआ है। बैंक उन लोगों को ऋण या ऋण जारी करते हैं जिन्हें इसकी आवश्यकता होती है, लेकिन वे ऋण की अदायगी के शीर्ष पर ब्याज की मांग करते हैं। यद्यपि इतिहास ने व्यवसाय मॉडल के ठीक बिंदुओं को बदल दिया है, एक बैंक का उद्देश्य ऋण बनाना और जमाकर्ताओं के पैसे की रक्षा करना है।

यहां तक ​​कि अगर भविष्य बैंकों को आपके सड़क के कोने और इंटरनेट पर पूरी तरह से बंद कर देता है - या क्या आपने दुनिया भर में ऋण के लिए खरीदारी की है - बैंक अभी भी इस प्राथमिक कार्य को करने के लिए मौजूद रहेंगे।