एसईसी फॉर्म डीईएफ 14 ए
एसईसी फॉर्म डीईएफ 14 ए एक प्रतिभूति और विनिमय आयोग (एसईसी) के साथ एक फाइलिंग है जिसे एक शेयरधारक वोट की आवश्यकता होने पर एक रजिस्ट्रार की ओर से या उसके द्वारा दायर किया जाना चाहिए। SEC फॉर्म DEF 14A का उपयोग आमतौर पर वार्षिक बैठक प्रॉक्सी के साथ किया जाता है। प्रपत्र को सुरक्षा धारकों को पर्याप्त जानकारी के साथ प्रदान करना चाहिए ताकि वे आगामी सुरक्षा धारकों की बैठक में एक सूचित वोट बनाने या अपनी ओर से मतदान करने के लिए एक प्रॉक्सी अधिकृत कर सकें।
इसमें सुरक्षा धारकों की बैठक की तारीख, समय और स्थान के बारे में जानकारी शामिल है; प्रॉक्सी की निरपेक्षता; प्रसार के अधिकार का मूल्यांकन; विनती करने वाले व्यक्ति; जिन मामलों में कार्रवाई की जानी है उनमें कुछ व्यक्तियों के प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष हित; प्रतिभूतियों का संशोधन या विनिमय; मतदान प्रक्रियाएं; और अन्य सही विवरण। औसत निवेशक अक्सर डीईएफ 14 ए बनाता है। इसमें कॉर्पोरेट प्रशासन पर प्रमुख विवरण शामिल हैं, जो अगले भाग में सूचीबद्ध हैं, जो कि सक्रिय रूप से कार्यकर्ता और समान विचारधारा वाले निवेशकों द्वारा जांचे जाते हैं।
एसईसी फॉर्म डीईएफ 14 ए को तोड़कर
SEC फॉर्म DEF 14A, जिसे "निश्चित प्रॉक्सी स्टेटमेंट" के रूप में भी जाना जाता है, 1934 के सिक्योरिटीज एक्सचेंज अधिनियम की धारा 14 (ए) के तहत आवश्यक है। यह फॉर्म एसईसी के पास तब दाखिल किया जाता है जब शेयरधारकों को एक निश्चित प्रॉक्सी स्टेटमेंट दिया जाता है। एसईसी को यह सुनिश्चित करने में मदद करता है कि शेयरधारकों के अधिकारों को बरकरार रखा जाए। प्रॉक्सी स्टेटमेंट से शेयरधारकों को कॉरपोरेट गवर्नेंस प्रथाओं को समझने में मदद मिलती है जब प्रस्तावित वस्तुओं के लिए वोट डालने का समय आता है।
फॉर्म DEF 14A की शुरुआत में, वोट के लिए आइटम सूचीबद्ध हैं। वे आम तौर पर निदेशकों के फिर से चुनाव की मंजूरी, एक सलाहकार के आधार पर कार्यकारी मुआवजे की मंजूरी (तथाकथित "कह-पर-भुगतान"), ऑडिट फीस की मंजूरी, और ऑडिटिंग फर्म की चल रही सगाई की पुष्टि करते हैं। कई मामलों में, प्रॉक्सी फाइलिंग एक नई या संशोधित कार्यकारी मुआवजा योजना की मंजूरी मांगेगी। कभी-कभी एकल शेयरहोल्डर मामले में एक शेयरधारक मतदान मतदान पर दिखाई देता है। एक उदाहरण कुछ ऐसा होगा जो अपने पशुओं के लिए एंटीबायोटिक्स या हार्मोन का उपयोग करने वाले खेतों से मांस के स्रोत को खत्म करने जैसा होगा।
कॉर्पोरेट प्रशासन प्रथाओं पर घूंघट उठाना
SEC फॉर्म DEF 14A निदेशक मंडल की संरचना को समझने के लिए एक शेयरधारक का मुख्य दस्तावेज है और वे कंपनी के प्रबंधन की देखरेख कैसे करते हैं। समितियों के गठन और संचालन के लिए बोर्ड जिम्मेदार है, जिसमें से सबसे महत्वपूर्ण मुआवजा समिति है। प्रॉक्सी फाइलिंग के बड़े हिस्से कार्यकारी मुआवजा प्रथाओं और दर्शन की चर्चा के साथ-साथ कार्यकारी और निदेशक मुआवजा घटकों की तालिका के लिए समर्पित हैं। प्रमुख शेयरधारक स्वामित्व प्रतिशत की तालिकाएँ भी प्रदर्शित की जाती हैं। कार्यकारी मुआवजा वृद्धि हाल ही में गर्मागर्म बहस बन गई है; यह प्रॉक्सी फाइलिंग है जो शेयरधारकों को यह निर्धारित करने के लिए देखते हैं कि मुआवजा स्तर स्वीकार्य हैं या नहीं।
इस बहस के साथ जुड़ा हुआ मुद्दा यह है कि क्या वंगार्ड, ब्लैकरॉक, स्टेट स्ट्रीट, और अन्य, जो कॉर्पोरेट अमेरिका का महत्वपूर्ण स्वामित्व रखते हैं, सहित बड़े निष्क्रिय सूचकांक फंड अपने मतदान में बहुत निष्क्रिय हैं। इन हेवीवेट के ट्रैक रिकॉर्ड से पता चलता है कि वे निदेशक मंडल की सिफारिशों के साथ समय के विशाल बहुमत को वोट करते हैं। एक्टिविस्ट निवेशक बोलने में एक महत्वपूर्ण कार्य करते हैं जब उन्हें कुछ कॉर्पोरेट प्रशासन प्रथाओं को आपत्तिजनक लगता है।
इनवेस्टमेंट अकाउंट्स प्रोवाइडर नाम की तुलना करें। विज्ञापनदाता का विवरण × इस तालिका में दिखाई देने वाले प्रस्ताव उन साझेदारियों से हैं जिनसे इन्वेस्टोपेडिया को मुआवजा मिलता है।