पोर्टफोलियो ऋणदाता
एक पोर्टफोलियो ऋणदाता एक बैंक या अन्य संस्था है जो बंधक ऋणों की उत्पत्ति करता है और ऋणों को पोर्टफोलियो में रखता है। ऋण द्वितीयक बाजार में नहीं बेचे जाते हैं। परम्परागत ऋण एक ऋणदाता द्वारा जारी किए जाते हैं लेकिन फिर ऋण देने वाले दूसरे ऋणदाता को बेच दिए जाते हैं।
एक पोर्टफोलियो ऋणदाता बंधक को उत्पन्न करने से शुल्क उत्पन्न करता है और ब्याज-आय वाले परिसंपत्तियों और उनके बंधक पोर्टफोलियो में जमा राशि पर भुगतान किए गए ब्याज के बीच शुद्ध ब्याज दर प्रसार (अंतर) से भी लाभ कमाता है।
चाबी छीन लेना
- एक पोर्टफोलियो ऋणदाता द्वितीयक बाजार में ऋण बेचने के बजाय एक बंधक ऋण पोर्टफोलियो की उत्पत्ति और रखरखाव करता है।
- एक पोर्टफोलियो ऋणदाता एक पारंपरिक ऋणदाता की तुलना में अधिक जोखिम को मानता है, जो कि ऋणों पर होता है।
- एक पोर्टफोलियो ऋणदाता बंधक उत्पन्न करने से शुल्क उत्पन्न करता है और ब्याज-कमाई परिसंपत्तियों और उनके बंधक पोर्टफोलियो में जमा पर भुगतान किए गए ब्याज के बीच फैली शुद्ध ब्याज दर से भी लाभ कमाता है।
- पोर्टफोलियो उधारदाता उधारकर्ताओं को अधिक विकल्प प्रदान करते हैं लेकिन, वे आम तौर पर अधिक महंगे होते हैं और उच्च ब्याज दर वसूलते हैं।
कैसे पोर्टफोलियो उधारदाताओं काम करते हैं
पारंपरिक बंधक उधारदाता बंधक रखने के जोखिम से बचते हैं; वे उत्पत्ति शुल्क से लाभ कमाते हैं और फिर अन्य वित्तीय संस्थानों को बंधक बेचते हैं। दोनों विधियों के पेशेवरों और विपक्ष हैं। बंधक ऋण उत्पन्न करने वाली कंपनियों को कम जोखिम और अधिक सुसंगत लाभ की धारा का अनुभव होता है। दूसरी ओर, पोर्टफोलियो उधारदाता अपने पोर्टफोलियो पर अधिक उल्टा अनुभव करते हैं, लेकिन साथ ही अधिक जोखिम भी।
पोर्टफोलियो ऋणदाता ऋण के लाभ
- ऋण स्वीकृतियां: भावी होमबॉयर्स को एक पारंपरिक ऋणदाता की तुलना में पोर्टफोलियो ऋणदाता से बंधक ऋण के लिए अर्हता प्राप्त करना आसान हो सकता है। इसका कारण यह है कि पोर्टफोलियो लेंडर्स को सेकंडरी मार्केट खरीदारों जैसे कि फैनी मॅई या अन्य एजेंसियों द्वारा निर्दिष्ट अंडरराइटिंग दिशानिर्देशों को पूरा नहीं करना पड़ता है। उदाहरण के लिए, एक पारंपरिक ऋणदाता को मूल ऋण के लिए प्रतिबंधित किया जा सकता है जो द्वितीयक खरीदार द्वारा निर्धारित न्यूनतम आय आवश्यकताओं को पूरा करता है। चूंकि एक पोर्टफोलियो ऋणदाता उन्हें बेचने के बजाय अपनी बैलेंस शीट पर ऋण रखता है, इसलिए उनके पास अनुमोदन मानदंड स्थापित करने में अधिक लचीलापन होता है।
- ग्रेटर फ्लेक्सिबिलिटी: पोर्टफोलियो लेंडर्स अक्सर छोटे, निजी स्वामित्व वाले सामुदायिक बैंकों में होते हैं जिनमें बड़े वित्तीय संस्थानों की तुलना में अधिक लचीलापन होता है। उदाहरण के लिए, जब एक पोर्टफोलियो ऋणदाता एक बंधक की उत्पत्ति कर रहा है, तो वे ग्राहक की वित्तीय परिस्थितियों को फिट करने के लिए ऋण की कई शर्तों को बदल सकते हैं। वे ग्राहक को एक मासिक भुगतान के बदले दो मासिक भुगतान करने की अनुमति दे सकते हैं, या छोटे भुगतान की आवश्यकता हो सकती है।
- निवेशक-अनुकूल: पोर्टफोलियो उधारदाताओं द्वारा दिए जाने वाले बंधक आमतौर पर संपत्ति निवेशकों के लिए अधिक अनुकूल होते हैं। आमतौर पर, वे उन संपत्तियों की संख्या को प्रतिबंधित नहीं करते हैं जो निवेशक खरीद सकता है। उन्हें वित्त की पेशकश करने के लिए किसी विशेष स्थिति में संपत्ति की आवश्यकता नहीं होती है। यह उन निवेशकों के लिए फायदेमंद है जो नवीकरण के लिए एक पुराना घर खरीदना चाहते हैं। दूसरी ओर, एक पारंपरिक ऋणदाता, पांच से अधिक निवेश संपत्तियों को वित्त नहीं दे सकता है या केवल संरचनात्मक रूप से ध्वनि वाले घरों पर बंधक को मंजूरी दे सकता है।
पोर्टफोलियो ऋणदाता ऋण का नुकसान
- पूर्वभुगतान शुल्क: पोर्टफोलियो ऋणदाता उधारकर्ताओं से पूर्व भुगतान शुल्क ले सकते हैं। हालाँकि, संघीय कानून सीमित मात्रा में उधारदाताओं को चार्ज कर सकता है, यह एक अप्रत्याशित व्यय हो सकता है जो ऋण की समग्र लागत को बढ़ाता है। इससे पहले कि कोई ग्राहक एक पोर्टफोलियो ऋणदाता के साथ ऋण उत्पन्न करता है, उन्हें प्रीपेमेंट फीस पर बातचीत करनी चाहिए जो उन्हें आसानी से पुनर्वित्त करने की अनुमति देती है।
- उच्च ब्याज दरें: एक पोर्टफोलियो ऋणदाता ऋण की सर्विसिंग के लिए जो अतिरिक्त जोखिम उठाते हैं, उसे ऑफसेट करने के लिए उच्च ब्याज दर वसूल सकते हैं। यदि फेडरल रिजर्व ब्याज दरों में वृद्धि कर रहा है, तो एक पोर्टफोलियो ऋणदाता अपने लाभ मार्जिन को बनाए रखने के लिए अपनी परिवर्तनीय दरों को अधिक तेजी से बढ़ा सकता है।