VWAP और MVWAP के साथ ट्रेडिंग

वॉल्यूम वेटेड एवरेज प्राइस (VWAP) और मूविंग वेटेड वेटेड एवरेज प्राइस (MVWAP) एक ट्रेडिंग टूल है, जिसका इस्तेमाल सभी व्यापारी कर सकते हैं। हालांकि, इन उपकरणों का उपयोग अल्पकालिक व्यापारियों द्वारा और एल्गोरिथम-आधारित व्यापारिक कार्यक्रमों में सबसे अधिक बार किया जाता है।

VWAP और MVWAP को समझना

MVWAP का उपयोग लंबी अवधि के व्यापारियों द्वारा किया जा सकता है, लेकिन VWAP केवल एक दिन में अपने इंट्रा डे गणना के कारण देखता है। दोनों संकेतक एक विशेष प्रकार के मूल्य औसत हैं जो खाते की मात्रा को ध्यान में रखते हैं; यह औसत मूल्य का एक बहुत अधिक सटीक स्नैपशॉट प्रदान करता है। संकेतक उन व्यक्तियों और संस्थानों के लिए भी बेंचमार्क के रूप में कार्य करते हैं जो अपने ऑर्डर पर अच्छा निष्पादन या खराब निष्पादन होने पर गेज करना चाहते हैं।

[VWAP और MVWAP कई तकनीकी उपकरणों में से एक है जो आप अपनी ट्रेडिंग रणनीति की लाभप्रदता को अधिकतम करने के लिए उपयोग कर सकते हैं। अधिक जानने के लिए, इन्वेस्टोपेडिया अकादमी पर तकनीकी विश्लेषण पाठ्यक्रम देखें, जिसमें आपके ट्रेडिंग कौशल को बेहतर बनाने में मदद करने के लिए वीडियो सामग्री और वास्तविक दुनिया के उदाहरण शामिल हैं।]

VWAP की गणना

VWAP गणना को चार्टिंग सॉफ्टवेयर द्वारा किया जाता है और गणनाओं का प्रतिनिधित्व करने वाले चार्ट पर एक ओवरले प्रदर्शित करता है। यह डिस्प्ले अन्य मूविंग एवरेज की तरह ही एक लाइन का रूप ले लेती है। उस रेखा की गणना किस प्रकार की जाती है:

• अपना समय सीमा चुनें (चार्ट पर टिक करें, 1 मिनट, 5 मिनट, आदि)
• पहली अवधि (और दिन में सभी अवधि) के लिए विशिष्ट मूल्य की गणना करें। उच्च, निम्न और पास को जोड़ने और तीन से विभाजित करके विशिष्ट मूल्य प्राप्त किया जाता है: (एच + एल + सी) / 3
• उस अवधि के लिए वॉल्यूम द्वारा इस विशिष्ट मूल्य को गुणा करें। यह आपको TP * V नामक मान देगा।
• संचयी टीपीवी नामक टीपी * वी मूल्यों का कुल भाग रखें। यह सबसे हाल के टीपीवी को लगातार प्राथमिक मूल्यों में जोड़कर प्राप्त किया जाता है (पहली अवधि को छोड़कर, क्योंकि कोई पूर्व मूल्य नहीं होगा)। दिन बढ़ने के साथ यह आंकड़ा बड़ा होता जाना चाहिए।
• संचयी आयतन का कुल भाग रखें। लगातार सबसे हाल के वॉल्यूम को पूर्व वॉल्यूम में जोड़कर ऐसा करें। दिन बढ़ने के साथ यह संख्या भी बड़ी होनी चाहिए।
• अपनी जानकारी के साथ VWAP की गणना करें: संचयी TPV / संचयी मात्रा। यह प्रत्येक अवधि के लिए एक वॉल्यूम भारित औसत मूल्य प्रदान करेगा और चार्ट पर मूल्य डेटा को ओवरले करने वाली बहने वाली रेखा बनाने के लिए डेटा प्रदान करेगा।

यदि आप मैन्युअल रूप से ऐसा कर रहे हैं तो डेटा को ट्रैक करने के लिए स्प्रेडशीट प्रोग्राम का उपयोग करना सबसे अच्छा है। एक स्प्रेडशीट को आसानी से सेट किया जा सकता है।

चित्र 1: स्प्रेडशीट हेडिंग

स्रोत: माइक्रोसॉफ्ट एक्सेल

उपयुक्त गणनाओं को इनपुट करना होगा।

VWAP की गणना के बाद MVWAP को बनाए रखना काफी सरल है। एक MVWAP मूल रूप से VWAP मानों का औसत है। VWAP प्रति दिन केवल गणना की जाती है, लेकिन MVWAP दिन-प्रतिदिन स्थानांतरित कर सकती है क्योंकि यह एक औसत का औसत है। यह एक चलती औसत मात्रा भारित मूल्य के साथ लंबी अवधि के व्यापारियों को प्रदान करता है।

यदि कोई व्यापारी 10-अवधि का MVWAP चाहता है, तो वह पहले 10 अवधियों को समाप्त होने का इंतजार करेगा, फिर पहले 10 VWAP गणनाओं का औसत होगा। यह व्यापारी को MVWAP के साथ प्रदान करेगा जो कि 10 पीरियड में प्लॉट होने लगता है। MVWAP की गणना जारी रखने के लिए, सबसे हाल ही में 10 VWAP के आंकड़ों को औसत करें, सबसे हाल की अवधि से एक नया VWAP शामिल करें, और VWAP को 11 अवधियों से पहले छोड़ दें। ।

चार्ट के लिए आवेदन

संकेतक और संबंधित गणना को समझना महत्वपूर्ण है, चार्टिंग सॉफ्टवेयर हमारे लिए गणना कर सकता है। सॉफ्टवेयर पर जिसमें VWAP या MVWAP शामिल नहीं है, यह अभी भी ऊपर की गणना का उपयोग करके सॉफ्टवेयर में संकेतक को प्रोग्राम करना संभव हो सकता है।

VWAP संकेतक का चयन करके, यह चार्ट पर दिखाई देगा। आम तौर पर, कोई गणितीय चर नहीं होना चाहिए जिसे इस सूचक के साथ बदला या समायोजित किया जा सके।

यदि कोई व्यापारी मूविंग MVWAP इंडिकेटर का उपयोग करना चाहता है, तो वह गणना में औसतन कितने समय समायोजित कर सकता है। यह चार्टिंग प्लेटफॉर्म में चर को समायोजित करके किया जा सकता है। सूचक का चयन करें और फिर औसत अवधि की संख्या को बदलने के लिए इसके संपादन या गुण फ़ंक्शन में जाएं।

VWAP बनाम MVWAP

संकेतकों के बीच कुछ प्रमुख अंतर हैं जिन्हें समझने की आवश्यकता है।

VWAP पूरे दिन चलने वाला कुल प्रदान करेगा। इस प्रकार, दिन का अंतिम मूल्य दिन के लिए वॉल्यूम भारित औसत मूल्य है। यदि एक मिनट के चार्ट का उपयोग किया जाता है, तो 390 (6.5 घंटे X 60 मिनट) की गणना होती है, जो कि दिन के लिए बनाई जाएगी, जिसमें अंतिम एक दिन का VWAP प्रदान करेगा।

दूसरी ओर, MVWAP, विश्लेषण करने के लिए VWAP गणना की संख्या का औसत प्रदान करेगा। इसका मतलब है कि एमवीडब्ल्यूएपी के लिए कोई अंतिम मूल्य नहीं है, क्योंकि यह एक दिन से अगले दिन तक तरल रूप से चल सकता है, समय के साथ वीडब्ल्यूएपी मूल्य का एक औसत प्रदान करता है। यह MVWAP को और अधिक अनुकूलन योग्य बनाता है। यह विशिष्ट आवश्यकताओं के अनुरूप हो सकता है। अल्पकालिक ट्रेडों और रणनीतियों के लिए बाजार की चाल के लिए इसे बहुत अधिक उत्तरदायी बनाया जा सकता है, या लंबी अवधि के लिए बाजार के शोर को सुचारू किया जा सकता है।

VWAP व्यापारियों को खरीदने और रखने के लिए बहुमूल्य जानकारी प्रदान करता है, विशेष रूप से पोस्ट निष्पादन (या दिन के अंत)। यह व्यापारियों को यह जानने देता है कि क्या उन्हें उस दिन या इससे भी बेहतर मूल्य प्राप्त हुआ। MVWAP जरूरी नहीं कि यह वही जानकारी प्रदान करे।

VWAP हर दिन नए सिरे से शुरू होगी। बाजार खुलने के बाद पहली अवधि में वॉल्यूम भारी है; इसलिए, यह क्रिया आमतौर पर VWAP गणना में भारी होती है। एमवीडब्ल्यूएपी को दिन-प्रतिदिन किया जा सकता है, क्योंकि यह हमेशा सबसे हाल की अवधि (उदाहरण के लिए 10) औसत होगा, किसी भी व्यक्तिगत अवधि के लिए कम संवेदनशील होता है और उत्तरोत्तर कम हो जाता है इसलिए औसत अवधि अधिक होती है।

सामान्य रणनीतियाँ

जब कोई सुरक्षा ट्रेंड कर रही होती है, तो हम बाजार से जानकारी हासिल करने के लिए VWAP और MVWAP का उपयोग कर सकते हैं। यदि मूल्य VWAP से ऊपर है, तो यह बेचने के लिए एक अच्छा इंट्राडे मूल्य है। यदि कीमत VWAP से कम है, तो यह खरीदने के लिए एक अच्छा इंट्राडे मूल्य है।

हालांकि, इस इंट्राडे का उपयोग करने के लिए एक चेतावनी है। कीमतें गतिशील हैं, इसलिए दिन में एक बिंदु पर एक अच्छी कीमत प्रतीत होती है जो दिन के अंत तक नहीं हो सकती है।

ऊपर की ओर ट्रेंडिंग दिनों में, व्यापारी MVWAP या VWAP की कीमतों में उछाल के रूप में खरीदने का प्रयास कर सकते हैं। वैकल्पिक रूप से, वे डाउनट्रेंड में बिक्री कर सकते हैं क्योंकि कीमत लाइन की ओर बढ़ती है। चित्रा 2 आईशर सिल्वर ट्रस्ट ईटीएफ (एसएलवी) में मूल्य कार्रवाई के तीन दिनों को दर्शाता है। जैसे-जैसे कीमत बढ़ी, यह काफी हद तक वीडब्ल्यूएपी और एमडब्ल्यूएपी से ऊपर रहा, और खरीद के अवसर प्रदान करने वाली लाइनों की ओर गिरावट आई। जैसे-जैसे कीमत गिरी, यह काफी हद तक संकेतकों से नीचे रहा, और लाइनों की ओर रैलियां अवसर बेच रही थीं।

चित्र 2: ट्रेंडिंग मार्केट में MVWAP (20) और VWAP के साथ SLV, 10 मिनट का चार्ट

स्रोत: Freेस्टcharts.com

वे संकेतक भी बाजार के वातावरण को लेकर पारंपरिक जानकारी प्रदान करते हैं।

चित्रा 3. एसएलवी MVWAP (20) और VWAP के साथ बाजार में, 10 मिनट का चार्ट

स्रोत: Freेस्टcharts.com

दिनों के दिन, व्यापारी VWAP / MVWAP से अधिक मूल्य क्रॉस के रूप में खरीद सकते हैं और त्वरित ट्रेडों के लिए VWAP / MVWAP के नीचे मूल्य क्रॉस के रूप में बेच सकते हैं। यह विधि व्हाट्सएप कार्रवाई में पकड़े जाने का जोखिम रखती है। वैकल्पिक रूप से, एक व्यापारी समर्थन और प्रतिरोध सहित अन्य संकेतकों का उपयोग कर सकता है, जब कीमत VWAP और MWAP के नीचे खरीदने का प्रयास करने और बेचने के लिए जब कीमत दो संकेतकों से ऊपर हो।

दिन के अंत में, यदि प्रतिभूतियों को VWAP से नीचे खरीदा गया था, तो प्राप्त कीमत औसत से बेहतर थी। यदि सुरक्षा VWAP से ऊपर बेची गई थी, तो यह बिक्री की तुलना में बेहतर औसत कीमत थी।

तल - रेखा

MVWAP और VWAP उपयोगी संकेतक हैं जिनके बीच कुछ मतभेद हैं। MVWAP को अनुकूलित किया जा सकता है और एक मूल्य प्रदान करता है जो दिन-प्रतिदिन बदलता रहता है। दूसरी ओर, वीडब्ल्यूएपी दिन की मात्रा का औसत मूल्य प्रदान करता है, लेकिन यह प्रत्येक दिन नए सिरे से शुरू होगा। MVWAP का उपयोग डेटा को सुचारू बनाने और बाज़ार के शोर को कम करने के लिए किया जा सकता है, या मूल्य परिवर्तनों के प्रति अधिक संवेदनशील होने के लिए इसका इस्तेमाल किया जा सकता है। यदि कोई व्यापारी दैनिक VWAP से ऊपर बेचता है, तो उसे बिक्री की तुलना में बेहतर औसत मूल्य मिलता है। इसी तरह, VWAP से नीचे खरीदने वाले व्यापारियों को औसत से बेहतर खरीद मूल्य मिलता है। ट्रेंडिंग के दिनों में, VWAP और MVWAP की ओर पुलबैक कैप्चर करने का प्रयास करना एक ट्रेंड जारी रहने पर लाभदायक परिणाम उत्पन्न कर सकता है।