निवेशकों के लिए 10 कालातीत नियम

मेरिल लिंच के दशकों तक शोध के प्रमुख के रूप में, बॉब फैरेल ने वॉल स्ट्रीट पर अग्रणी बाजार विश्लेषकों में से एक के रूप में खुद को स्थापित किया। तकनीकी विश्लेषण और सामान्य बाजार की प्रवृत्ति पर उनकी अंतर्दृष्टि को बाद में "10 मार्केट रूल्स टू रिमेंबर" के रूप में विहित किया गया था और तब से व्यापक रूप से वितरित किया गया है। यहां, हम इन कालातीत स्वयंसिद्धों की समीक्षा करते हैं और वे बेहतर रिटर्न हासिल करने में आपकी मदद कैसे कर सकते हैं।

1. बाजार समय के साथ वापस आ जाते हैं

चाहे वे चरम आशावाद या निराशावाद का सामना करते हों, बाजार अंततः सान्द्र, दीर्घकालिक मूल्यांकन स्तरों पर लौट आते हैं। व्यक्तिगत निवेशकों के लिए, सबक स्पष्ट है: एक योजना बनाएं और उससे चिपके रहें। बाजार के दैनिक बकबक और उथल-पुथल से मत निकलो।

2. अतिरिक्त बिक्री के लिए अतिरिक्त छूट

अनुभवहीन युवाओं द्वारा संचालित एक स्वावलंबी ऑटोमोबाइल की तरह, जब बाजार ओवरशूट कर सकता है, तो हम ओवरकोराइजेशन की उम्मीद कर सकते हैं। ट्यून-इन निवेशकों को इससे सावधान रहना होगा और उनकी पूंजी को सुरक्षित रखने के लिए धैर्य और पता होना चाहिए कि कैसे मापी जाने वाली कार्रवाई की जानी चाहिए।

3. अतिरिक्त कभी स्थायी नहीं होते हैं

यहां तक ​​कि सबसे सफल निवेशकों के बीच की प्रवृत्ति का मानना ​​है कि जब चीजें उनके पक्ष में बढ़ रही हैं, तो लाभ असीम है। यह सच नहीं है। जैसा कि पहले दो नियम इंगित करते हैं, बाजार माध्य में वापस आते हैं।

4. बाजार सुधार बग़ल में मत जाओ

तेजी से बढ़ते बाजार तेजी से सही होते हैं, जो निवेशकों को शांति में अपने अगले कदम पर विचार करने से रोक सकते हैं। यहां पाठ को तेजी से बढ़ने वाले बाजारों में व्यापार करने के लिए निर्णायक होना है और भावनात्मक प्रतिक्रियाओं से बचने के लिए अपने ट्रेडों पर स्टॉप रखना है।

5. द पब्लिक ब्यूज़ सबसे ऊपर और सबसे नीचे बॉटम

विशिष्ट निवेशक, जॉन क्यू, अपने मोबाइल फोन पर नवीनतम समाचार पढ़ता है, बाजार के कार्यक्रमों को देखता है और विश्वास करता है कि उसने क्या बताया है। दुर्भाग्य से, जब तक वित्तीय प्रेस किसी दिए गए मूल्य चाल (ऊपर या नीचे) पर रिपोर्टिंग करने के लिए चारों ओर पहुंच गया, तब तक यह कदम पहले से ही पूरा हो चुका है और आमतौर पर एक उलट प्रगति है। यह ठीक उसी क्षण होता है जब जॉन क्यू खरीदने का फैसला करता है (शीर्ष पर) या बेचने (तल पर)।

एक नियम के विपरीत होने की आवश्यकता को नियम संख्या 5 द्वारा रेखांकित किया गया है। स्वतंत्र सोच हमेशा झुंड की मानसिकता को उजागर करेगी।

6. भय और लालच दीर्घकालिक संकल्प से अधिक मजबूत हैं

बुनियादी मानव भावना शायद सफल निवेश का सबसे बड़ा दुश्मन है। इसके विपरीत, ट्रेडिंग के लिए एक अनुशासित दृष्टिकोण - चाहे आप एक दीर्घकालिक निवेशक हों या एक दिन का व्यापारी - मुनाफे की कुंजी है। आपके पास हर ट्रेड के साथ एक ट्रेडिंग प्लान होना चाहिए। आपको यह अवश्य पता होना चाहिए कि आप अपने स्टॉक के किस स्तर पर हैं - उल्टा और नीचे।

किसी ट्रेड से कब बाहर निकलना है, यह जानना ज्यादा मुश्किल है कि कब अंदर जाना है। किसी प्रॉफिट को कब लेना है या लॉस कम करना है, यह पता लगाना बहुत आसान है, लेकिन जब आप सिक्योरिटी संभाल रहे होते हैं तो यह बहुत जल्दी होता है। चाल, भय और लालच जल्दी से आपको वास्तविकता और आपके पैसे से अलग करने के लिए कार्य करेगा।

7. बाजार जब वे व्यापक होते हैं और जब वे संकीर्ण होते हैं तो सबसे मजबूत होते हैं

जबकि लोकप्रिय सूचकांक औसत पर ध्यान केंद्रित करने से बहुत कुछ हासिल किया जा सकता है, बाजार की चाल की ताकत को बाजार की अंतर्निहित ताकत से निर्धारित किया जाता है।

व्यापक औसत बाजार की ताकत पर एक बेहतर कदम उठाते हैं। किसी भी बाजार की चाल के स्वास्थ्य की बेहतर प्रशंसा पाने के लिए विल्शेयर 5000 सूचकांक या रसेल इंडेक्स में से कुछ को देखने पर विचार करें।

8. भालू बाजार के तीन चरण होते हैं: तीव्र नीचे, प्रतिवर्तित आवक और एक खींचा हुआ मूलभूत डाउनट्रेन्ड

बाजार तकनीशियन बैल और भालू दोनों बाजार कार्रवाई में सामान्य पैटर्न पाते हैं। ठेठ भालू पैटर्न, जैसा कि यहां वर्णित है, एक तेज बिकवाली, एक "चूसने वाला रैली" और एक अंतिम, अत्याचारी पीस उन स्तरों पर शामिल है जहां मूल्यांकन अधिक उचित है और समग्र रूप से निवेश के बारे में अवसाद की एक सामान्य स्थिति प्रबल होती है।

9. जब सभी विशेषज्ञ और पूर्वानुमान सहमत हों, तो कुछ और होगा

यह जादू नहीं है। जब हर कोई जो खरीदना चाहता है, उसने खरीदा है, तो अधिक खरीदार नहीं हैं। इस बिंदु पर, बाजार को कम करना चाहिए ... और इसके विपरीत।

10. बुल मार्केट भालू के बाजार से ज्यादा मजेदार हैं

यह ज्यादातर निवेशकों के लिए सच है - जब तक कि आप एक छोटे विक्रेता नहीं हैं।