मूल्य द्वारा मूल्य के साथ समर्थन और प्रतिरोध Gauging

कई लोग कहते हैं कि चार्टिंग महत्वपूर्ण समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के बीच एक मूल्य की दिशा की भविष्यवाणी करने से ज्यादा कुछ नहीं है। हम जानते हैं कि एक समर्थन स्तर एक मूल्य स्तर है जो एक शेयर को नीचे गिरने में कठिनाई हुई है। यह वह जगह है जहां बहुत सारे खरीदार स्टॉक में प्रवेश करते हैं।

इसी तरह, हम जानते हैं कि प्रतिरोध एक मूल्य स्तर है जिसके ऊपर किसी शेयर को चढ़ने में कठिनाई होती है। यह वह जगह है जहां बहुत सारे खरीदार लाभ लेते हैं और शॉर्ट्स दर्ज करते हैं। आमतौर पर, एक शेयर की कीमत इन स्तरों के बीच होती है जब तक कि यह टूट या टूट नहीं जाता। समर्थन और प्रतिरोध के इन क्षेत्रों का पता लगाने के लिए सैकड़ों विभिन्न तरीकों का इस्तेमाल किया जा सकता है, लेकिन सबसे कम तरीकों में से एक बस मात्रा, या PBV, चार्ट द्वारा कीमत का उपयोग कर रहा है।

इस लेख में, हम बताते हैं कि PBV चार्ट क्या हैं और उन तकनीकों का पता लगाते हैं जिनका उपयोग आप इन चार्टों का उपयोग करके प्रभावी ट्रेडों को बनाने के लिए कर सकते हैं। (यह भी देखें: वॉल्यूम थरथरानवाला मूल्य आंदोलनों की पुष्टि करता है, परिवर्तन की मात्रा दर और बाजार के मनोवैज्ञानिक राज्य को आगे बढ़ाता है )।

ट्रेंडलाइन, चार्ट पैटर्न, पिवट पॉइंट, फाइबोनैचि लाइन और गान लाइनें समर्थन और प्रतिरोध के क्षेत्रों की पहचान करने के लिए उपयोग किए जाने वाले सबसे लोकप्रिय तरीकों में से एक हैं। लेकिन कम सामान्यतः उपयोग किए जाने वाले पीबीवी चार्ट, जो एक ऊर्ध्वाधर वॉल्यूम हिस्टोग्राम का उपयोग करके मात्रा का वर्णन करते हैं, न केवल महत्वपूर्ण समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के स्थान का निर्धारण करते समय अमूल्य हो सकता है, बल्कि इन स्तरों की ताकत भी। (यह भी देखें: समर्थन और प्रतिरोध क्षेत्र - भाग 1 और भाग 2। )

PBV चार्ट क्या हैं?

एक PBV चार्ट केवल समय के बजाय मूल्य के लिए लागू मानक वॉल्यूम हिस्टोग्राम है (X अक्ष पर Y अक्ष और समय पर कीमत देखी जाती है)। इसलिए, यह निर्धारित करने में सक्षम होने के बजाय कि कोई स्टॉक कब और किसके पक्ष में जा रहा है (समय के साथ मात्रा के स्तर में वृद्धि से संकेत मिलता है), पीबीवी आपको दिए गए मूल्य स्तर पर ब्याज खरीदने या बेचने के स्तर को निर्धारित करने में सक्षम बनाता है । PBV चार्ट कई अलग-अलग चार्टिंग अनुप्रयोगों में बनाए जा सकते हैं, साथ ही BigCharts.com और StockCharts.com जैसी वेबसाइटों से मुफ्त ऑनलाइन चार्टिंग सेवाओं का उपयोग करके।

PBV चार्ट का उपयोग करना

PBV चार्ट का उपयोग करना और समझना अपेक्षाकृत आसान है। इसमें तीन प्रमुख तत्व शामिल हैं:

• वॉल्यूम की ताकत, दिए गए मूल्य स्तर पर शेयरों की मात्रा को इंगित करती है। यह पीबीवी हिस्टोग्राम की क्षैतिज लंबाई से संकेत मिलता है।
• वॉल्यूम प्रकार, खरीदे गए शेयरों की संख्या की तुलना में बेचे गए शेयरों की संख्या को संदर्भित करता है। यह प्रत्येक पट्टी पर देखे गए दो अलग-अलग रंगों द्वारा इंगित किया गया है।
• सफल प्रतिक्रियाओं या परीक्षणों का मतलब है कि किसी स्टॉक का सफलतापूर्वक परीक्षण किया गया स्तर और दिए गए स्तर को "बाउंस" करना।

एक साथ, ये तीन कारक आपको एक विशेष मूल्य स्तर की ताकत निर्धारित करने की अनुमति देंगे। एक बार जब आपके पास मूल्य ताकत का एक अच्छा विचार होता है, तो आप समर्थन और प्रतिरोध स्तर निर्धारित करने के लिए ट्रेंडलाइन और अन्य अध्ययनों के साथ इस जानकारी को जोड़ सकते हैं, समर्थन ठिकानों का पता लगा सकते हैं और यहां तक ​​कि अंतराल भी खेल सकते हैं।

समर्थन मामलों का पता लगाना

समर्थन के आधार बस उदाहरण हैं, जिसमें एक शेयर जारी रखने से पहले एक प्रवृत्ति या उलट होता है। यह निर्धारित करने के लिए कि कोई स्टॉक कब आधारित है, बस इन चरणों का पालन करें:

1. एक ट्रेंडिंग कदम के बाद एक ट्रेडिंग रेंज में समानांतर उच्च और चढ़ाव को जोड़ने वाली दो समानांतर, क्षैतिज रेखाएं बनाएं।
2. उसके बाद, PBV हिस्टोग्राम का उपयोग करके देखें कि ये समानांतर रेखाएं मुख्य मूल्य स्तरों के पास स्थित हैं या नहीं।
3. अंत में, खरीदने या बेचने के दबाव (रंग) के साथ-साथ कुल मात्रा को निर्धारित करें कि किस दिशा में ब्रेकआउट होने की संभावना है।

चित्रा 1 PBV हिस्टोग्राम के साथ अब अवशोषित हडसन सिटी बैंकोर्प को दिखाता है। इस चार्ट को देखते हुए, हम देख सकते हैं कि लंबी नीली पट्टियाँ दबाव या समर्थन खरीदने का संकेत देती हैं, जबकि लम्बी लाल पट्टी दबाव या प्रतिरोध को बेचने का संकेत देती हैं। इस बीच, बड़ा समग्र बार इंगित करता है कि व्यापारियों के लिए विशेष मूल्य स्तर ब्याज का है। इस मामले में, हम ध्यान दें कि $ 12.50 एक ऐसा स्तर प्रतीत होता है जिस पर हम एक ब्रेकआउट के लिए उल्टा देख सकते हैं।

समर्थन और प्रतिरोध स्तर का पता लगाना

समर्थन और प्रतिरोध स्तर केवल ऐसे क्षेत्र हैं जिनके आगे मूल्य को बड़ी खरीद या बिक्री के हितों के कारण बढ़ने में कठिनाई होती है। समर्थन या प्रतिरोध के क्षेत्रों को निर्धारित करने के लिए, बस निम्नलिखित करें:

1. उन क्षेत्रों की पहचान करें जहां पीबीवी हिस्टोग्राम महत्वपूर्ण खरीद या बिक्री ब्याज दिखाता है।
2. निर्धारित करें कि ये बड़े हित ब्याज खरीद रहे हैं या नहीं।
3. इन PBV सलाखों के समानांतर क्षैतिज ट्रेंडलाइन ड्रा करें, जो उन लोगों को वरीयता देते हैं जो चार्ट पर ऊँची और चढ़ाव को जोड़ते हैं।

आइए एक उदाहरण के लिए Google (अब वर्णमाला इंक) के इस पुराने चार्ट पर एक नज़र डालें:

इन समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के बीच रुझान तुरंत स्पष्ट होना चाहिए। इन क्षेत्रों को "नरम क्षेत्रों" के रूप में जाना जाता है, जहां दो लंबी सलाखों के बीच केवल छोटी मात्रा वाली बार मौजूद हैं। एक आम रणनीति इन "नरम क्षेत्रों" के बीच के रुझानों के आधार पर खरीदना और बेचना है। उदाहरण के लिए, Google (चित्र 2) के चार्ट में, जब हम समर्थन 1 को तोड़ते हैं, तो यह स्टॉक को छोटा करता है और जब यह समर्थन 2 को कवर करता है, तो इसे कवर किया जाता है। (अधिक जानकारी के लिए: समर्थन और प्रतिरोध क्षेत्रों का मनोविज्ञान ।)

अंतराल खेल रहा है

अंतराल तब होता है जब किसी परिसंपत्ति की कीमत तेजी से एक बिंदु से दूसरे तक पहुंच जाती है, जिससे चार्ट में कीमतों के बीच एक अंतर दिखाई देता है या टूट जाता है। आप पूर्वानुमान लगाने में मदद के लिए PBV चार्ट का उपयोग कर सकते हैं जब एक गैपिंग स्टॉक को एक ऐसे क्षेत्र की तलाश में समर्थन मिलेगा, जहां पहले बहुत रुचि थी। इसके अलावा, अंतराल स्वयं भविष्य के समर्थन या प्रतिरोध के क्षेत्रों का उत्पादन कर सकते हैं, जिसे पीबीवी हिस्टोग्राम द्वारा प्रबलित किया जा सकता है। आइए कुछ उदाहरण देखें:

अब अवशोषित डीएचबी इंडस्ट्रीज (चित्रा 3) के मामले में, एक पीबीवी व्यापारी प्रतिरोध 2 से एक ब्रेकआउट खरीदेगा और प्रतिरोध 1 तक पहुंचने पर बेच देगा। ध्यान दें कि गैप डाउन अपवर्ड मूवमेंट के लिए बहुत कम प्रतिरोध का क्षेत्र बनाता है - यह बताता है कि यह संभावना है कि दूसरा लक्ष्य तक पहुंच जाएगा।

अब अवशोषित एलान कॉर्प पीएलसी (चित्र 4) के मामले में, हम देख सकते हैं कि एक व्यापारी जिसने $ 7.60 (लंबे पीबीवी बार) के ऊपर एक ब्रेक पर खरीदा है, उसे पहले से ही लगभग 100% का लाभ मिला होगा। ध्यान दें कि, एक बार जब प्रमुख प्रतिरोध टूट जाता था, तो उल्टा बहुत कम प्रतिरोध होता था।

स्पष्ट रूप से, पीबीवी अंतराल के साथ संयुक्त होने पर बेहद उपयोगी हो सकता है यदि आप अंतराल होने के बाद रिबाउंड या रिट्रेसमेंट खरीदने का प्रयास कर रहे हैं। (यह भी देखें: गैप और रिट्रेसमेंट या रिवर्सल खेलना : अंतर जानना

तल - रेखा

PBV चार्ट आपके स्टॉक विश्लेषण शस्त्रागार में एक अमूल्य उपकरण हो सकता है। जब आप पीबीवी को अन्य तरीकों जैसे ट्रेंडलाइन विश्लेषण और फाइबोनैचि के साथ जोड़ते हैं, तो यह देखना आसान है कि इस चार्टिंग विधि से कितनी अतिरिक्त अंतर्दृष्टि प्राप्त की जा सकती है। याद रखने के लिए कुछ मुख्य बिंदु इस प्रकार हैं:

• पहला रंग उन दिनों के आयतन का प्रतिनिधित्व करता है जब कीमत अधिक हो जाती है।
• दूसरा रंग उन दिनों की मात्रा का प्रतिनिधित्व करता है जब कीमत कम होती है।
• जब बार का एक रंग दूसरे की तुलना में काफी लंबा होता है, तो मजबूत समर्थन या प्रतिरोध मौजूद होता है।
• क्षैतिज ट्रेंडलाइन प्रतिरोध के लिए PBV बार के शीर्ष और समर्थन के लिए PBV बार के निचले भाग को जोड़ती हैं।
• पीबीवी सलाखों का उपयोग समर्थन और प्रतिरोध स्तर, व्यापारिक ठिकानों और अंतराल क्षेत्रों के लिए किया जाता है।

नोट: यह लेख ChartSetups.com के सह-संस्थापक कैल स्टेन की मदद से लिखा गया था, जहां वह अपने शोध में बड़े पैमाने पर PBV विश्लेषण का उपयोग करता है।