रीपरफॉर्मिंग लोन - RPL - परिभाषा
एक रीपरफॉर्मिंग ऋण एक बंधक है जो कि नाजुक हो गया क्योंकि उधारकर्ता भुगतान पर कम से कम 90 दिनों के पीछे था, लेकिन यह फिर से "प्रदर्शन" कर रहा है क्योंकि उधारकर्ता ने भुगतान करना फिर से शुरू कर दिया है।
कैसे एक बेहतर ऋण कार्य करता है
हालांकि एक उधारकर्ता ने फिर से ऋण भुगतान करना शुरू कर दिया है, याद किया गया भुगतान आवश्यक रूप से भुगतान नहीं किया गया हो सकता है। अक्सर, एक रीपरफॉर्मिंग ऋण के उधारकर्ता ने दिवालियापन के लिए दायर किया है और दिवालियापन समझौते के परिणामस्वरूप भुगतान करना जारी रखा है। कुछ मामलों में, उधारकर्ता सरकार द्वारा प्रायोजित ऋण संशोधन कार्यक्रम के माध्यम से अपने बंधक पर वर्तमान बनने में सक्षम हैं। वैकल्पिक रूप से, एक ऋणदाता एक संभावित फौजदारी से बचने के लिए ऋण संशोधन के लिए सहमत हो सकता है। उधारकर्ताओं को जिनके ऋणों को पुनर्पूजीकरण के रूप में वर्गीकृत किया गया है, उनके पिछले विलम्ब के कारण कम पुनर्वित्त विकल्प होंगे।
एक उधारकर्ता जिनके पास एक बेहतर ऋण है, उनके पास पिछले विलम्ब के कारण पुनर्वित्त के लिए कम विकल्प होंगे।
कैसे बंधक निवेशक ऋणों को सुधारते हुए देखते हैं
बंधक निवेशकों के लिए, रिफॉर्मफॉर्मिंग ऋण को जोखिम भरा माना जाता है - सबप्राइम ऋण की तरह। वे "स्क्रैच-एंड-डेंट" ऋण के रूप में जाने वाली श्रेणी में आते हैं। रेटिंग एजेंसियां एक उधारकर्ता के पुनर्भुगतान पैटर्न और ऋण चुकाने के लिए ऋण जोखिम को निर्धारित करने में ऋण का प्रबंधन करने की क्षमता को देखती हैं। यह एक गैर-ऋणात्मक ऋण के विपरीत है, जो एक ऐसा ऋण है जिसके लिए उधारकर्ता ने 90 दिनों से अधिक भुगतान नहीं किया है और ऋण की पुनर्भुगतान फिर से शुरू नहीं किया है।
पैकेजिंग और रीपरफॉर्मिंग लोन बेचना
फैनी मॅई (आधिकारिक तौर पर, फेडरल नेशनल मॉर्गेज एसोसिएशन, या एफएनएमए), सरकार द्वारा प्रायोजित उद्यम (जीएसई) जो लाखों अमेरिकियों के लिए बंधक और किराये के आवास को किफायती बनाने में मदद करता है, आवास संकट के बाद से अरबों डॉलर के मूल्य के गिरवी रखे हुए हैं। । अर्थव्यवस्था की वसूली के साथ इनमें से कई ऋण फिर से प्रदर्शन कर रहे हैं - अर्थात, ऋण की शर्तों के संशोधन की सहायता के बिना बंधक पर भुगतान चालू या बिना हो गए हैं। इन पुस्तकों को फैनी मॅई पैकेजों से गिरवी रखने के लिए और आम तौर पर मनी सेंटर बैंक के माध्यम से निवेशकों को ऋण देने वाले ऋणों का विपणन करते हैं।
सितंबर 2018 में, फैनी मॅई ने ऋण चुकाने वाले ऋणों के पैकेज की अपनी आठवीं बिक्री का समापन किया, जिसमें लगभग 18, 300 ऋण शामिल थे, जो कि कुल मिलाकर 3.53 बिलियन डॉलर का था, जो कि चार समूहों या पूलों में विभाजित था। विजेता बोलीदाताओं में नोमुरा कॉर्पोरेट फंडिंग अमेरिका एलएलसी और गोल्डमैन सैक्स बंधक कंपनी शामिल थी। रीपरफॉर्मिंग लोन की बिक्री की शर्तों को होम-ऑनिंग उधारकर्ताओं को बचाने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किया गया है, जिसमें खरीदारों को नुकसान शमन विकल्प की पेशकश करने की आवश्यकता होती है जो एक उधारकर्ता के लिए टिकाऊ होते हैं जो रीपरफॉर्मर ऋण बिक्री के समापन के बाद पांच साल के भीतर फिर से डिफ़ॉल्ट हो सकते हैं। खरीदारों को नुकसान शमन परिणामों पर रिपोर्ट करना भी आवश्यक है।