क्या आपको अपनी योग्यता में प्रतिभूति लाइसेंस जोड़ना चाहिए?

बेचने के लिए, या बेचने के लिए नहीं? वित्तीय योजनाकारों को इस तरह का सामना करना पड़ता है जब वे तय करते हैं कि सेवाओं के अलावा प्रतिभूतियों को बेचने के लिए लाइसेंस प्राप्त किया जाए जो वे वर्तमान में ग्राहकों को देते हैं। निश्चित रूप से, प्रतिभूतियों की पेशकश एक ऐसी सेवा है जो कई ग्राहक अनुरोध करते हैं, और यह बहुत ही आकर्षक हो सकता है, जो आपके अभ्यास को ग्राहक की वित्तीय जरूरतों के सभी के लिए एक उचित एक-स्टॉप शॉप बनाता है।

हालांकि, प्रतिभूतियों को बेचने के लिए लाइसेंस प्राप्त करना कोई आसान काम नहीं है। ब्रोकर-डीलर और अध्ययन के महीनों और तैयारी से पहले प्रायोजन की आवश्यकता होती है, इससे पहले कि आप लाइसेंसिंग परीक्षा में बैठ सकें। और फिर, जब आप अंततः अपना लाइसेंस प्राप्त करते हैं, तो साथ रखने के लिए लगातार सतत शिक्षा आवश्यकताएं होती हैं।

योजनाकारों के लिए यह महत्वपूर्ण है कि वे प्रयास और जोखिम के खिलाफ अपने प्रदर्शनों की सूची में प्रतिभूति लाइसेंस जोड़ने के गुणों को सावधानीपूर्वक तौलें। इस लेख में, हम आपको उन कदमों से रूबरू कराएँगे जिनसे आपको गुजरना होगा ताकि आप एक शिक्षित निर्णय ले सकें।

अपना मंच चुनें

भले ही यह व्यवसाय की एक प्राथमिक या माध्यमिक रेखा होगी, जो कोई भी प्रतिभूति-लाइसेंस बनने का फैसला करता है, उसे एक उपयुक्त ब्रोकर-डीलर ढूंढना होगा जो उन्हें प्रायोजित करेगा। इस प्रक्रिया में कुछ समय लग सकता है और इसे जल्दी नहीं करना चाहिए। इस श्रेणी में चुनने के लिए दर्जनों उत्कृष्ट कंपनियां हैं, और आपकी पसंद कई कारकों पर निर्भर होनी चाहिए, जैसे कि सकल कमीशन पर भुगतान का स्तर और विशेष उत्पादों और सेवाओं की पेशकश की जाती है।

उदाहरण के लिए, यदि आपके पास पहले से ही बहुत अधिक मुआवजे वाले ग्राहक हैं, तो आप ऐसे ब्रोकर-डीलर पर विचार कर सकते हैं जो प्रमुख कर्मचारियों के लिए कस्टम-अनुरूप गैर-योग्य योजनाएं प्रदान करता है। बेशक, विभिन्न फर्म विभिन्न क्षेत्रों में विशेषज्ञ हैं; कुछ फर्म रिटायरमेंट प्लानिंग व्हीकल्स में गहराई से उतरते हैं, जबकि अन्य वैकल्पिक निवेशों के लिए मार्ग प्रदान करेंगे, जैसे कि 1031 प्रॉपर्टी एक्सचेंज या टैक्स क्रेडिट।

(अधिक जानकारी के लिए, "एक स्वतंत्र ब्रोकर-डीलर वर्सस ए बिग बैंक के लिए कार्य करना" देखें)

ब्रोकर-डीलरों की दुनिया को दो मुख्य श्रेणियों में विभाजित किया जा सकता है: खुदरा और स्वतंत्र।

• खुदरा फर्म। खुदरा फर्मों में काम करने वाले दलाल अनिवार्य रूप से कर्मचारियों के रूप में कार्य करते हैं, भले ही वे तकनीकी रूप से स्वतंत्र ठेकेदार हों। उनके पास साइट पर एक प्रबंधक होगा जो उनके उत्पादन और प्रशासन का पर्यवेक्षण करेगा। उन्हें कॉर्पोरेट समर्थन जैसे कार्यालय, व्यवसाय कार्ड, स्वास्थ्य बीमा और सेवानिवृत्ति योजना प्राप्त होगी। इस समर्थन के बदले में, खुदरा दलालों को आम तौर पर स्वतंत्र दलालों की तुलना में बहुत अधिक उत्पादन कोटा और कमीशन पर कम भुगतान का सामना करना पड़ता है। यदि आप निवेश बेचकर वित्तीय उद्योग में अपनी शुरुआत करना चाहते हैं, तो एक रिटेल फर्म जो आपके द्वारा सफल होने के लिए आवश्यक सभी उपकरण प्रदान करती है, संभवतः आपकी सबसे तार्किक पसंद होगी।
• स्वतंत्र फर्म। स्वतंत्र ब्रोकर भी आमतौर पर अपनी वित्तीय नियोजन प्रथाओं को व्यापार की अन्य लाइनों, जैसे करों या एस्टेट प्लानिंग के साथ संयोजन करने में सक्षम होते हैं। इस कारण से, एक स्थापित अभ्यास वाले अधिकांश पेशेवर स्वतंत्र ब्रोकर-डीलरों के साथ काम करना चुनते हैं। आपको एक फर्म खोजने के लिए थोड़ी सी खरीदारी करने की आवश्यकता होगी जो उत्पादों और सेवाओं के एक विशेष सूट की पेशकश करती है जो आपके ग्राहक के लिए सबसे उपयुक्त हैं।

आपको कौन से लाइसेंस की आवश्यकता होगी?

अधिकांश प्रमुख खुदरा ब्रोकरेज फर्मों को श्रृंखला 7 और 66 लाइसेंस प्राप्त करने के लिए अपने नए सहयोगियों की आवश्यकता होती है। श्रृंखला 31 और जीवन और स्वास्थ्य बीमा लाइसेंस भी आम हैं। ध्यान दें कि श्रृंखला 66 लाइसेंस एक समेकित लाइसेंस है, श्रृंखला 63 और 65 लाइसेंसों का संयोजन है और सामग्री नीले-आकाश और पंजीकृत निवेश सलाहकार प्रावधानों दोनों से संबंधित है।

स्वतंत्र ब्रोकर-डीलर अपनी लाइसेंसिंग आवश्यकताओं के साथ अधिक उदार हो सकते हैं। उदाहरण के लिए, एक सीपीए जो वार्षिकियां और सेवानिवृत्ति नियोजन सेवाओं की पेशकश करके अपने ग्राहकों को लाभान्वित करना चाहता है, उसे केवल सीरीज 6 परीक्षा देने की आवश्यकता हो सकती है जो उसे या उसके बजाय म्यूचुअल फंड और अन्य प्रकार के पैक किए गए निवेश उत्पादों को बेचने में सक्षम बनाती है। श्रृंखला 7 परीक्षा जो लगभग सभी प्रकार की प्रतिभूतियों को शामिल करती है। स्वतंत्र प्रतिनिधि अक्सर चुन सकते हैं और उत्पादों और सेवाओं के प्रकारों के आधार पर कौन से लाइसेंस प्राप्त करना चाहते हैं जो वे अपने ग्राहकों को देने का इरादा रखते हैं।

पढ़ाई शुरू करें

एक बार जब आप एक प्रायोजक चुन लेते हैं और उस पर सवार हो जाते हैं, तो आपको तुरंत अपनी सभी आवश्यक प्रतिभूतियों और बीमा परीक्षाओं के लिए अध्ययन शुरू करना होगा। कई प्रतिभूतियों और बीमा प्रतिनिधियों ने स्वीकार किया कि उनके करियर का यह चरण, जबकि संक्षेप में, सबसे अप्रिय था।

अधिकांश खुदरा ब्रोकरेज फर्म आपको एक इन-हाउस प्रशिक्षण कार्यक्रम प्रदान करते हैं जो आपको अध्ययन करते समय आपकी पिछली आय के आधार पर वेतन देता है। स्वतंत्र फर्म आमतौर पर इस श्रेणी में बहुत कम सहायता प्रदान करती हैं, हालांकि उनके पास एक प्रशिक्षण प्रदाता के साथ एक समझौता हो सकता है जो आपको रियायती मूल्य पर अध्ययन सामग्री खरीदने की अनुमति देता है।

भले ही आप किस श्रेणी में आते हैं, प्रतिभूतियों और बीमा परीक्षा के लिए अध्ययन करना एक थकाऊ काम हो सकता है। यदि आप एक स्वतंत्र प्रतिनिधि हैं, तो कक्षाओं और / या समीक्षा पाठ्यक्रम के लिए साइन अप करना प्रक्रिया को बहुत आसान बना सकता है।

परीक्षण समय

अधिकांश प्रशिक्षण सामग्री और प्रशिक्षक आपको सभी परीक्षण-युक्तियां प्रदान कर सकते हैं जिन्हें आपको अपेक्षित परीक्षा उत्तीर्ण करने की आवश्यकता होगी। लेकिन कुछ प्रतिनिधियों के लिए, परीक्षण स्क्रीन पर "समाप्त" बटन को हिट करने के लिए परीक्षण के समय के बीच का समय समाप्त हो जाता है, फिर भी उनके करियर का सबसे लंबा 30 सेकंड होगा।

स्कूल में सीखी गई सभी परीक्षा लेने वाली रणनीतियों को नियोजित करना याद रखें: कभी भी ऐसा उत्तर न बदलें, जिस पर आप अनुमान लगाते हों, जब तक कि आपको कुछ ऐसा याद न हो, जो निश्चित रूप से आपको इसे त्यागने की अनुमति देता हो, हमेशा दिन की शुरुआत एक अच्छे नाश्ते से करें, रटना न करें परीक्षा की सुबह और, अंत में, आराम से पोशाक।

(अधिक जानकारी के लिए, "सीरीज 6 परीक्षा पास करने के लिए टिप्स" देखें।)

बधाई हो! आप सफल हो गए!

फिलहाल कम से कम, सबसे खराब खत्म हो गया है। वित्तीय उद्योग नियामक प्राधिकरण (एफआईएनआरए), जो प्रतिभूतियों के लाइसेंस के सभी नियामक निरीक्षण के लिए जिम्मेदार है, को तुरंत सूचित किया जाता है कि आपने अपना परीक्षण पास कर लिया है और फिर आपका ब्रोकर-डीलर आपके लिए आवश्यक पंजीकरण कागजी कार्रवाई पूरा करने के लिए खरीदेगा। प्रत्येक लाइसेंसधारी द्वारा पूरा किया जाने वाला मुख्य फॉर्म U-4 फॉर्म है। यह फॉर्म एफआईएनआरए द्वारा फाइल पर रखा गया है। U-4 फॉर्म को पूरा करने में पिछले 10 वर्षों के लिए एक व्यापक आवासीय और रोजगार इतिहास शामिल होगा, साथ ही एक आपराधिक पृष्ठभूमि की जांच और क्रेडिट रिपोर्ट मूल्यांकन भी होगा।

जिन उम्मीदवारों के पास गंभीर क्रेडिट मुद्दे हैं, जैसे कि दिवालियापन या मामूली यातायात अपराधों के बाहर किसी भी प्रकार का आपराधिक इतिहास, आमतौर पर इस बिंदु पर अयोग्य होते हैं। स्वतंत्र लाइसेंसधारियों के लिए प्रोसेसिंग फीस का फ़िंगरप्रिंटिंग और भुगतान आम तौर पर प्रक्रिया को पूरा करेगा, साथ ही किसी अन्य फर्म-विशिष्ट आवश्यकताओं को भी शामिल किया जा सकता है।

उत्पादन में हो रही है

एक बार प्रारंभिक नौकरशाही खर्राटों से संतुष्ट हो जाने के बाद, खुदरा प्रतिनिधियों को आमतौर पर अधिक व्यापक उत्पाद और सेवा प्रशिक्षण प्रदान किया जाता है, जबकि स्वतंत्र प्रतिनिधियों को इससे बहुत कुछ सीखना पड़ सकता है। उदाहरण के लिए, मेरिल लिंच या यूबीएस (यूबीएस) जैसी एक फर्म आमतौर पर सभी नए प्रतिनिधियों को कम से कम दो सप्ताह के लिए एक केंद्रीय कॉर्पोरेट स्थान पर भेजती है, जहां उन्हें कंपनी की अनुपालन नीतियों, प्रशासनिक प्रक्रियाओं और कॉर्पोरेट दर्शन का गहन परिचय दिया जाता है। ।

विभिन्न निवेश कंपनियों के थोक व्यापारी अपने उत्पादों को प्रशिक्षुओं को समझाने और उनके साथ व्यक्तिगत संबंध बनाने के लिए भी आएंगे। हालांकि, खुदरा प्रतिनिधि आम तौर पर स्वतंत्र प्रतिनिधि की तुलना में बहुत अधिक उत्पादन कोटा का सामना करेंगे, जिन्हें अपने स्वयं के खर्च का सबसे अधिक या सभी भुगतान करना होगा। यद्यपि स्वतंत्र प्रतिनिधियों को उचित मात्रा में प्रशिक्षण दिया जा सकता है, लेकिन कई स्वतंत्र ब्रोकर-डीलर केवल व्यवसाय में एक निश्चित स्तर के अनुभव वाले दलालों को काम पर रखेंगे, जो पहले से ही उपलब्ध कई उत्पादों और सेवाओं से परिचित हैं।

वयस्क शिक्षा

अपने लाइसेंस को बनाए रखने के लिए, सभी पंजीकृत प्रतिनिधियों को वार्षिक सतत शिक्षा आवश्यकताओं को पूरा करना चाहिए जो कि एफआईएनआरए और प्रतिभूति और विनिमय आयोग (एसईसी) द्वारा अनिवार्य हैं। सतत शिक्षा के दो मुख्य तत्व हैं: दृढ़ तत्व और नियामक तत्व।

• फर्म तत्व। फर्म तत्व उन लोगों पर लागू होता है जो किसी भी तरह से प्रतिभूतियों की बिक्री या व्यापार करते हैं, जिन्हें फिनारा द्वारा "कवर किया गया व्यक्ति" भी कहा जाता है। यह व्यावहारिक विषयों और परिवर्तनों पर केंद्रित है जो एक वर्ष से अगले वर्ष तक उद्योग में होते हैं।
• नियामक तत्व। नियामक तत्व उन लोगों पर लागू होता है जो एक श्रृंखला 6 या 7 लाइसेंस रखते हैं या जो प्रतिभूतियों के लाइसेंस का पर्यवेक्षण करते हैं। आपके द्वारा दो साल के लिए लाइसेंस प्राप्त करने के बाद इसे पहले पूरा किया जाना चाहिए, और यह उसके तीन साल बाद आता है।

सभी सतत शिक्षा आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए प्रत्येक घटक को अलग से संतुष्ट होना चाहिए।

तल - रेखा

प्रतिभूतियों का लाइसेंस बनना एक मांग प्रक्रिया है जिसमें एक दलाल-डीलर का चयन, आवश्यक प्रतिभूतियों और बीमा परीक्षाओं को पास करना और एक व्यक्तिगत पृष्ठभूमि की जांच शामिल है। एक बार प्रारंभिक आवश्यकताओं को पूरा कर लिया गया है, तो खरोंच से एक व्यवसाय बनाने का असली काम शुरू होता है। जबकि प्रतिभूति व्यवसाय निश्चित रूप से एक बहुत ही फायदेमंद और आकर्षक कैरियर हो सकता है, जो उम्मीदवार लाइसेंस प्राप्त करने की इच्छा रखते हैं, उन्हें संभावित पुरस्कारों के लिए आवश्यक लागतों, सीमाओं और प्रयासों को सावधानीपूर्वक तौलना चाहिए।