कानूनी रूप से एक हेज फंड कैसे बनाएं

इसलिए आप हेज फंड शुरू करना चाहते हैं। इन वैकल्पिक निवेशों ने निवेशकों के लिए रिटर्न हासिल करने के लिए जमा धन और कई तरह की रणनीतियों का इस्तेमाल किया। वे आम तौर पर विशिष्ट अवसरों की पहचान करने और लाभ उठाने के लिए गठित किए जाते हैं - जिनमें से कई बाजार में बहुत जोखिम के साथ आते हैं। लेकिन आप हेज फंड मोगुल बनने के लिए खुद को कैसे स्थापित करते हैं?

कानूनी रूप से एक हेज फंड एक निजी व्यवसाय के लिए निगम या सीमित देयता कंपनी (एलएलसी) बनाने की तुलना में थोड़ा अधिक चुनौतीपूर्ण है। इसमें निवेश अनुपालन कानूनों को नेविगेट करना शामिल है, और यदि आप रास्ते में पेशेवर मदद नहीं लेते हैं, तो आप मुसीबत में पड़ सकते हैं। आपके व्यवसाय के आसपास के नियम और नियम पूरी तरह से उस देश और राज्य पर आधारित होते हैं, जिसमें आप व्यवसाय करते हैं। वे कभी-कभी भिन्न भी हो सकते हैं - कभी-कभी आपके संभावित निवेशक स्थित होने के आधार पर, आप नए निवेशक से कैसे संपर्क करते हैं, आप क्या निवेश कर रहे हैं और कुल मिलाकर कितने निवेशक हैं।

यह कहते हुए कि, यदि आप अभी भी खेल में कूदना चाहते हैं, तो हमने कानूनी तौर पर अपना स्वयं का हेज फंड बनाने के कुछ इंस और बहिष्कार सूचीबद्ध किए हैं।

चाबी छीन लेना

• हेज फंड बनाना एक समय लेने वाला और महंगा उद्यम है।
• सुनिश्चित करें कि आप अपना शोध करते हैं, अपने फंड के लिए एक नाम चुनें, और यह निर्धारित करें कि आपकी आवश्यकताओं के लिए कौन सी व्यावसायिक संरचना सबसे उपयुक्त है।
• शुरुआती लागतों में $ 15, 000 से $ 50, 000 के बीच कहीं भी खर्च करने की अपेक्षा करें।
• अतिरिक्त लागत और विचारों में पूंजी जुटाना, एक वकील को काम पर रखना, कागजी कार्रवाई दाखिल करना शामिल है।
• आप एक ऊष्मायन या उभरते प्रबंधक समाधान, या एक हेज फंड गठन सेवा का उपयोग करने पर विचार कर सकते हैं जो आपको बहुत समय और पैसा बचा सकता है।

मूल बातें

इससे पहले कि आप जाएं और अपनी सारी मेहनत की कमाई उद्यम में लगा दें, कुछ महत्वपूर्ण कारण परिश्रम करना महत्वपूर्ण है। आखिरकार, यह एक बहुत महंगा और बहुत समय लेने वाली प्रक्रिया है, इसलिए आप यह सुनिश्चित करना चाहते हैं कि आपने इसके माध्यम से पूरी तरह से सोचा है।

पहली चीजें पहली: अपना शोध करें और एक विशेषज्ञ बनने की कोशिश करें। यह स्टॉक या बॉन्ड मार्केट में कूदने जैसा नहीं है। यह बहुत अधिक जटिल कदमों के साथ अधिक जटिल है जो आपको लेने होंगे। और, ज़ाहिर है, जोखिम की एक बड़ी राशि है। हेज फंडों पर पढ़ें, वे कैसे काम करते हैं, और क्षेत्र में विशेषज्ञों से बात करते हैं ताकि आप, खुद, एक विशेषज्ञ बनें।

आप अपने फंड के लिए एक नाम भी चुनना चाहेंगे - एक जो आपकी निवेश शैली और आपकी रणनीति का सबसे अच्छा वर्णन करता है। यह लगता है की तुलना में अधिक कठिन हो सकता है। लेकिन याद रखें, आप निवेशकों को आकर्षित करना चाहते हैं, और आपका नाम उन्हें आपकी ओर आकर्षित करने में मदद कर सकता है।

निर्धारित करें कि आप व्यवसाय कैसे करने जा रहे हैं। क्या आप खुद को एलएलसी, ट्रस्ट, या शायद एक सीमित देयता भागीदारी (एलएलपी) के रूप में स्थापित करने जा रहे हैं? उत्तरार्द्ध आमतौर पर सबसे लोकप्रिय विकल्प है।

प्रारंभिक लागत

हेज फंड पारंपरिक रूप से बहुत ही महंगे उपक्रम हैं, जिनमें बोझिल स्टार्टअप लागत होती है जो अक्सर छह-आंकड़ा सीमा तक पहुंच जाती है। लाखों की लागत से कुछ धनराशि अच्छी हो गई। हालांकि, ज्यादातर हेज फंड मैनेजर, $ 15, 000 से 50, 000 डॉलर के साथ अपने कारोबार की शुरुआत करते हैं। लेकिन, याद रखें: यह केवल आपके फंड को शुरू करने की लागत है, जिसका अर्थ है कि अतिरिक्त लागतें तेजी से बढ़ती हैं। आपको शायद टीम के किसी अन्य सदस्य को भर्ती करने के लिए पैसे देने होंगे - शायद एक विशेषज्ञ भी जो आपको अगले स्तर तक पहुंचाने के लिए पूंजी जुटाने में मदद कर सकता है।

हेज फंड परंपरागत रूप से बहुत महंगे उद्यम हैं जिनकी भारी लागत स्टार्टअप लागत है।

आप अपने समय के हिसाब से हेज फंड चलाने और प्रबंधित करने के लिए बड़ी मात्रा में पूंजी सुरक्षित करना चाहते हैं। पूंजी जुटाना हेज फंड स्टार्टअप्स के लिए सबसे बड़ी चुनौतियों में से एक है, क्योंकि संभावित निवेशक यह देखना चाहते हैं कि आपके पास अपने पैसे सौंपने से पहले आपके पास प्रबंधन (एयूएम) के तहत कितनी महत्वपूर्ण संपत्ति है। हालांकि, कोई वास्तविक निर्धारित लक्ष्य नहीं है, आपको सफल होने के लिए एयूएम में कम से कम $ 5 मिलियन का लक्ष्य रखना चाहिए, जबकि $ 20 मिलियन आपको निवेशकों को ध्यान देने योग्य बना देगा। $ 100 मिलियन होने पर आपको संस्थागत निवेशकों द्वारा ध्यान दिया जाएगा।

पूंजी के लिए पहले टैप करने के लिए आपको निम्न में से एक या सभी अच्छे स्रोत मिल सकते हैं:

• आपकी अपनी बचत
• परिवार और दोस्त
• साथियों
• हेज फंड सीडर्स
• बंदोबस्ती या नींव

अपने पक्ष में कानून प्राप्त करना

अब जब आपने पूंजी प्राप्त कर ली है, तो आपको अपने फंड को स्थापित करने की वैधता के माध्यम से काम करना होगा। यदि आप निवेश सलाह देने जा रहे हैं, तो आपको प्रतिभूति और विनिमय आयोग (SEC) के साथ एक परीक्षा पास करनी होगी। हालाँकि, आपको ऐसा करने की आवश्यकता नहीं हो सकती है - यदि आपके पास 15 या अधिक निवेशक हैं - तो आपको आगे बढ़ना और पंजीकरण करना अभी भी एक अच्छा विचार है, क्योंकि भविष्य के निवेशक इसे एक सकारात्मक संकेत के रूप में देखेंगे। नियोक्ता पहचान संख्या प्राप्त करने के लिए आपको आंतरिक राजस्व सेवा (आईआरएस) के साथ खुद को स्थापित करने की आवश्यकता होगी।

आप सभी कागजी कार्रवाई के माध्यम से एक अनुभवी हेज फंड अटॉर्नी को काम पर रखने पर विचार कर सकते हैं क्योंकि यह थकाऊ और बोझिल हो सकता है। यह आपको फॉर्म को मिस करने या किसी को पूरी तरह से भूल जाने जैसी कोई भी महंगी गलती करने से भी बचाएगा। दी, यह सबसे महंगा विकल्प है। कई हेज फंडों के लिए, ऐसा करने का मतलब है कि उनके पास अनुभवी टीम के सदस्यों की भर्ती करने या सॉफ्टवेयर में निवेश करने के लिए कम पूंजी उपलब्ध है।

जब एक अनुभवी हेज फंड अटॉर्नी के साथ काम कर रहे हों, तो अपने फंड के कानूनी गठन के लिए $ 20, 000 और $ 100, 000 जितना ही खर्च करने की अपेक्षा करें। अनुभवी वकील स्वाभाविक रूप से क्लाइंट सिफारिशों और अच्छी प्रतिष्ठा की लंबी सूची के साथ आते हैं। एक अग्रणी लॉ फर्म के साथ काम करने का दोष यह है कि, कई मामलों में, आप काम के लिए शीर्ष डॉलर का भुगतान करेंगे जो कि कानूनी दस्तावेज टेम्पलेट्स और जूनियर स्तर के कर्मचारियों का उपयोग करके पूरा किया जाता है। हालांकि एक वरिष्ठ साथी संभवतः हर चीज की समीक्षा और हस्ताक्षर करेगा, प्रतिष्ठित साझेदारों के साथ बड़ी कानून फर्म बहुत व्यस्त हैं, इसलिए वे आपकी स्टार्टअप सेवा पर काम नहीं करेंगे।

कानूनी रूप से एक हेज फंड कैसे करें

वैकल्पिक तरीके

एक अन्य विकल्प हेज फंड इन्क्यूबेशन या उभरते प्रबंधक प्लेटफ़ॉर्म समाधान को पूरी तरह से अपने स्वयं के हेज फंड बनाने के बजाय खोजने की कोशिश करना है। ये मंच हमेशा उद्योग में आते और जाते प्रतीत होते हैं। एक महत्वपूर्ण लाभ, विचार, यह है कि उभरते प्रबंधक प्लेटफ़ॉर्म का व्यवसाय मॉडल आपको अपने हेज फंड में ट्रेडिंग शुरू करने और अपने बड़े कानूनी ढांचे के भीतर एक ऑडिटेड ट्रैक रिकॉर्ड बनाते हुए निवेशकों की तलाश करने की अनुमति देता है।

यह विधि आपके स्टार्टअप के खर्चों में काफी कटौती करती है, और आपको प्रतिभा, सिस्टम और अन्य सेवा प्रदाताओं जैसे कि फंड एडमिनिस्ट्रेटर, प्राइम ब्रोकर्स, ऑडिटर्स और थर्ड-पार्टी मार्केटर्स पर अधिक पैसा खर्च करने की अनुमति देती है।

संख्या द्वारा हेज फंड

अंतिम विकल्प हेज फंड गठन टेम्पलेट सेवा का उपयोग करना है, जो लागत में कटौती करेगा और आपके स्टार्टअप के खर्च को 60% से 90% तक कम करेगा। ये सेवाएं आपको समान कानूनी टेम्पलेट का उपयोग करने की अनुमति देती हैं, जो सभी उच्च-अंत वाले वकील उपयोग करते हैं - अपना समय निकालने की आवश्यकता को समाप्त करते हैं और इसलिए, उन भारी बिलों को।

हेज फंड गठन टेम्प्लेट $ 5, 000 से $ 7, 000 के लिए खरीदे जा सकते हैं, और आपको अपने फंड को हाथों-हाथ फैशन में स्थापित करने की स्वतंत्रता और जिम्मेदारी देते हैं। बेशक, इस तथ्य से छूट न लें कि आपको सड़क के आगे कानूनी प्रतिनिधित्व की आवश्यकता हो सकती है। आपके पास अभी भी आपके पूर्ण अनुपालन और कानूनी परामर्शदाता के रूप में एक पूर्ण विकसित, उच्च अंत वाले वकील को बनाए रखने का विकल्प है। लेकिन आप इसे बाद की तारीख में वहन करने में सक्षम हो सकते हैं क्योंकि आपने अपने फंड को बनाने में इतना पैसा बचाया है।

यह विकल्प लोकप्रियता में बढ़ रहा है, क्योंकि हेज फंड की स्टार्टअप कैपिटल पर बड़ी संख्या में मांगें हैं, और जब तक फंड सही तरीके से नहीं बनता है, तब तक संचालन, सलाहकारों, हेज फंड प्रशिक्षण में निवेश करके अक्सर बेहतर पेबैक होता है।, आदि।

तल - रेखा

कोई भी कार्य करने से पहले अपना हेज फंड शुरू करने के लिए एक पूरी योजना बनाना बुद्धिमानी है। जानें कि आप किसके साथ काम करेंगे, क्या चार्ज किया जाएगा और प्रत्येक मामले में आपको अपने पैसे के लिए क्या मिल रहा है। आपको अपना हेज फंड शुरू करने के लिए एक निवेशक की तरह काम करना होगा, ताकि यह सुनिश्चित हो सके कि आपको अपना खाता सेट करते समय निवेश पर सबसे अच्छा रिटर्न मिल रहा है, और लॉन्च के बाद इसमें फिर से निवेश करें।