कैसे AI सलाहकार लैंडस्केप को आकार दे रहा है

सकल उद्योग, कृत्रिम बुद्धिमत्ता (एआई) केवल एक चर्चा से अधिक हो गए हैं। इसका आधार यह है कि मशीनों को मनुष्यों की तरह सोचने और कार्य करने के लिए प्रोग्राम किया जा सकता है, ताकि निरंतर जटिल समस्याओं को हल करने के लिए निरंतर ज्ञान प्राप्त करने और उस ज्ञान का उपयोग करने के लिए - पहले से ही साबित हो गया है और प्रौद्योगिकी मुख्यधारा को अपनाने के लिए अच्छी तरह से है।

जबकि कई कंपनियों ने प्रौद्योगिकी को अपनाने के लिए धीमी गति से किया है, क्योंकि कार्यान्वयन लागतों में कमी के कारण, वित्तीय सेवा उद्योग में एआई और गहन शिक्षा तेजी से दिखाई दे रही है। वित्तीय सलाहकार और आरआईए, जो पहले से ही उद्योग के बदलावों से प्रभावित हो चुके हैं, को इस नए नवाचार से पीछे हटने का बड़ा खतरा है।

चाबी छीन लेना

• प्रौद्योगिकी को हमेशा वित्तीय क्षेत्र द्वारा अपनाया गया है, मूल टिकर टेप से लेकर स्क्रीन-आधारित ट्रेडिंग और इलेक्ट्रॉनिक मार्केटप्लेस तक।
• अब, कृत्रिम बुद्धिमत्ता (एआई) वित्तीय सेवाओं के अत्याधुनिक पर है, मशीनों के साथ जो 'सीख सकते हैं' और अपने दम पर अनुकूलित कर सकते हैं।
• अब इस्तेमाल किए जाने वाले अधिकांश AI वॉल स्ट्रीट पेशेवरों के बीच हैं, लेकिन उद्योग विश्लेषकों का अनुमान है कि यह जल्द ही खुदरा वित्तीय सलाहकार स्थान के लिए अपना रास्ता बना देगा।
• ग्राहक सहायता, बैक-ऑफ़िस और अन्य क्लाइंट सेवाओं के साथ मदद करें जहां एआई को मदद की सबसे अधिक संभावना है, जबकि रॉ-सलाहकार जैसे स्वचालित ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म एआई के बजाय मानक निवेश मॉडल पर आकर्षित करते हैं।

ट्रेडिंग रोबोट का उदय

अमेरिका में वर्तमान में $ 250 बिलियन से अधिक प्रबंधन के साथ, विभिन्न उद्योग अध्ययनों से यह अनुमान लगाया जाता है कि रोबो-सलाहकारों द्वारा प्रबंधित राशि एक तेज गति से बढ़ती रहेगी। एक बिंदु पर, कई लोगों ने यह भी भविष्यवाणी की थी कि पारंपरिक सेवाओं की आवश्यकता को कम करने या समाप्त करने के लिए रोबो सेवाओं में भारी कमी आएगी।

जाहिर है, मानव वित्तीय सलाहकार का निधन बहुत हद तक खत्म हो चुका है। जबकि रॉबो-एडवाइस ने सलाह उद्योग को बाधित कर दिया है, इसके पास मनुष्यों द्वारा प्रतिस्थापित कोई साधन नहीं है। वास्तव में, प्रौद्योगिकी ने आमतौर पर सलाह की डिलीवरी को बढ़ाने के लिए सेवा की है।

उदाहरण के लिए, मोहरा की पेशकश, मोहरा निजी सलाहकार सेवाएं। मोहरा की प्लेटफ़ॉर्म रोबो तकनीक और मानव सलाह का एक संयोजन है और संपत्ति को आकर्षित करने के मामले में व्यापक रूप से सफल रही है। और रॉबो-इन्वेस्टमेंट पायनियर बेटरमेंट अब विकल्प प्रदान करता है जहां ग्राहक एक मानव सलाहकार के साथ-साथ एक मंच के साथ बातचीत कर सकते हैं जो मानव सलाहकारों को अपने स्वयं के ग्राहकों के लिए बेहतरी के मंच का उपयोग करने की अनुमति देता है।

रोबो-सलाहकार अपने कार्यान्वयन में अब तक एआई की एक पूरी का उपयोग नहीं करते हैं। वास्तव में, उनमें से अधिकांश बस पोर्टफोलियो रणनीतियों को स्वचालित करते हैं जो आधुनिक पोर्टफोलियो सिद्धांत (एमपीटी) के कुछ संस्करण के साथ फिट होते हैं और अनुकूलित निष्क्रिय अनुक्रमित पोर्टफोलियो का निर्माण करते हैं। वे फिर लगातार स्कैन और रिबैलेंस क्लाइंट पोर्टफोलियो करते हैं लेकिन निवेश की रणनीति किसी भी तरह के मशीन लर्निंग द्वारा सूचित नहीं की जाती है। फिर भी, ये कंपनियां स्मार्ट बीटा निवेश जैसी रणनीतियों के माध्यम से एमपीटी को बढ़ाने के लिए एआई का उपयोग करने के तरीकों की तलाश कर रही हैं।

जहां वॉल स्ट्रीट पर एआई अधिक प्रचलित है, जहां व्यावसायिक व्यापार डेस्क ने इसे अर्थव्यवस्था और बाजार का मॉडल बनाने के लिए इस्तेमाल किया है और यह भविष्यवाणी करने के लिए है कि निकट अवधि में क्या होगा। उच्च-आवृत्ति ट्रेडिंग (एचएफटी) डेस्क एआई का उपयोग नई और उपन्यास ट्रेडिंग रणनीतियों के साथ आने के लिए भी करते हैं जो मिलीसेकंड के पैमाने पर काम करते हैं। जब व्यापारी अपने एचएफटी एल्गोरिदम में एआई का उपयोग करते हैं, तो ट्रेडिंग सिस्टम बदलते मानवीय परिस्थितियों के स्तर से नीचे आने वाली बदलती बाजार स्थितियों के लिए खुद को अनुकूलित करते हैं, और अक्सर समय पर न तो व्यापारी उनका उपयोग करते हैं और न ही सॉफ्टवेयर इंजीनियर जो इन बॉट्स का निर्माण करते हैं, वास्तव में जानते हैं कि क्या हो रहा है हुड के नीचे या क्यों एचएफटी एल्गो यह क्या करता है!

साधारण निवेशकों के लिए ए.आई.

यदि आप वॉल स्ट्रीट व्यापारी नहीं हैं, तो आप अभी भी स्टॉक लेने या बाजार में समय पर कृत्रिम बुद्धिमत्ता के कथित लाभ का लाभ उठाने के तरीके पा सकते हैं - लेकिन यह अधिकांश रॉबडवाइवर्स के माध्यम से नहीं मिलेगा। इसके बजाय, कई एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) उछले हैं जो पेशेवर एआई तकनीकों का उपयोग करते हैं और फिर आम निवेशकों को अपने ईटीएफ में शेयरों के माध्यम से उस रणनीति में खरीदने की अनुमति देते हैं।

कई ईटीएफ एआई क्षेत्र में निवेश करते हैं (एआई को विकसित करने या उपयोग करने में शामिल कंपनियां) लेकिन अपने पोर्टफोलियो चयन प्रक्रिया में एआई का उपयोग नहीं करते हैं। ध्यान रखें कि खरीदने से पहले ईटीएफ किस रणनीति का उपयोग कर रहा है।

"आर्टिफिशियल ईटीएफ" बुद्धिमान ईटीएफ हैं जिन्हें कंप्यूटर प्रोग्राम द्वारा चुना और प्रबंधित किया जाता है जो निर्धारित नियमों का पालन करते हैं और दिए गए नियमों की बाधाओं के भीतर सर्वश्रेष्ठ कलाकार खोजने के लिए धन का विश्लेषण करते हैं। 2017 के बाद से कई अलग-अलग कृत्रिम बुद्धिमान ईटीएफ शुरू हो गए हैं और वे बाकी फंड बाजार के खिलाफ अच्छा कर रहे हैं। स्टॉक की जितनी बड़ी संख्या वे विश्लेषण करने में सक्षम हैं, वह पारंपरिक रूप से प्रबंधित बुद्धिमान ईटीएफ से अधिक लाभ देता है।

एक उदाहरण "AI Powered ETF" (NASDAQ: AIEQ) है। फंड के प्रॉस्पेक्टस से यह कहा गया है: "एआईईक्यू ने अगले 12 महीनों में अमेरिकी शेयरों के विश्लेषण और पहचान के लिए कृत्रिम बुद्धिमत्ता का उपयोग किया है, जो माना जाता है कि समग्र अमेरिकी बाजार के समान अस्थिरता का प्रदर्शन करते हुए अगले 12 महीनों में पूंजी की सराहना की संभावना है। कैपिटल एप्रिसिएशन क्षमता और अन्य शामिल कंपनियों के लिए सहसंबंध, प्रति होल्डिंग 10% कैप के अधीन। यह ध्यान देने योग्य है कि एआईईक्यू अपने मात्रात्मक मॉडल पर बहुत अधिक निर्भर करता है, फंड सक्रिय रूप से प्रबंधित होता है, और कोई सूचकांक का अनुसरण नहीं करता है। "

यह बताना जल्दबाजी होगी कि एआईआईक्यू जैसे एआई-संचालित फंड लंबे समय तक व्यापक बाजार को हराएंगे या नहीं।

भविष्य पर विचार करते हुए

इस बात को लेकर बहुत अटकलें हैं कि एआई का अगला मोर्चा वॉल स्ट्रीट से निकलकर वित्तीय सलाहकार उद्योग में क्या होगा। कई लोगों का मानना ​​है कि विशुद्ध रूप से व्यापारिक निर्णय लेने के विपरीत सलाहकारों के संबंध प्रबंधन को बेहतर बनाने के लिए एआई के लिए अगला कदम है। एक उदाहरण के रूप में, एक सलाहकार एक क्लाइंट मीटिंग के दौरान एआई का उपयोग विशिष्ट ग्राहक सूचनाओं को कॉल करने और संभावित सिफारिशों के प्रदर्शन को मॉडल करने के लिए कर सकता है, एक कार्य जो पहले विश्लेषकों की एक टीम को कई घंटे या उससे अधिक समय तक ले जाता था।

जबकि आज के कई वित्तीय नियोजन कार्यक्रम इन क्षमताओं की पेशकश करते हैं, एआई की वृद्धि केवल सॉफ्टवेयर की विश्लेषणात्मक और भविष्य कहनेवाला शक्ति का विस्तार करने के लिए काम करेगी। यह एआई की गहरी सीखने की क्षमताओं द्वारा संवर्धित है, जो सलाहकारों को रटे या सांसारिक निगरानी और प्रशासनिक कार्यों का प्रदर्शन करने से रोक देगा, जो वर्तमान में उनके समय के एक महत्वपूर्ण हिस्से पर कब्जा करते हैं। उदाहरण के लिए, क्लाइंट पोर्टफ़ोलियो की निगरानी और कुछ मापदंडों के बाहर आवंटन गिरने पर सलाहकार को संकेत भेजने के लिए AI- आधारित प्रणाली स्थापित की जा सकती है।

जबकि एआई मानव सलाहकारों या सहायक कर्मियों के लिए कुछ भूमिकाओं को स्वीकार कर सकता है, एआई की विश्लेषणात्मक क्षमताओं के परिणामस्वरूप अधिक विशिष्ट, व्याख्यात्मक भूमिकाओं के विकास की संभावना होगी। आर्टिफिशियल इंटेलिजेंस को अपनाने से ग्राहक-वृद्धि की गतिविधियों के लिए सलाहकार समय मुक्त हो जाएगा: यह संभावना नहीं है कि सलाहकार कभी भी इस आउटपुट की कुछ समीक्षा के बिना अपने सिस्टम को डेटा और विश्लेषण को सीधे क्लाइंट को थूकने देना चाहेंगे।

स्वचालित ग्राहक सेवा

यह संभावना है कि आपके कई ग्राहकों की पूछताछ एक प्रश्न है जो एक AI- संचालित सहायक द्वारा नियंत्रित किया जा सकता है, जो आपके द्वारा निर्धारित मापदंडों द्वारा निर्देशित है। यह आभासी सहायक ग्राहक के प्रश्न का विश्लेषण कर सकता है और आपके पास समीक्षा और चर्चा के लिए तैयार कुछ सुझाए गए विकल्प हैं।

इस प्रणाली को सेट किया जा सकता है ताकि आपके ग्राहक की वित्तीय तस्वीर का लगातार विश्लेषण हो, विकल्प सुझाते हुए कि ग्राहक की स्थिति विकसित हो। शायद उनके पास एक ऋण है जिसे पुनर्वित्त किया जा सकता है या कर कानून में हाल ही में बदलाव किया गया है जो आपके सभी ग्राहकों पर प्रभाव की समीक्षा करने के लिए सिस्टम को ट्रिगर करेगा।

इसी तरह, यदि एक या एक से अधिक क्लाइंट पोर्टफोलियो में उपयोग किए जाने वाले म्यूचुअल फंड के प्रबंधन में महत्वपूर्ण बदलाव हुए, तो आपका AI- आधारित सहायक सलाहकार को यह निर्धारित करने के लिए अलर्ट ट्रिगर कर सकता है कि क्या उस फंड को बरकरार रखा जाना चाहिए या प्रतिस्थापित किया जाना चाहिए।

गिरने के पीछे लागत

जबकि ये परिदृश्य भविष्य के लग सकते हैं, उनमें से कई पहले से ही उद्योग के दिग्गजों द्वारा कार्यान्वित किए जा रहे हैं। प्रौद्योगिकी के क्षेत्र में पिछड़ने से सलाहकारों के लिए एक बड़ा खतरा पैदा हो सकता है, खासकर उन लोगों की जो अगली पीढ़ी के तकनीक-प्रेमी सहस्त्राब्दी और जनरेशन एक्स क्लाइंट के साथ काम कर रहे हैं। ये पीढ़ियां इतिहास में धन के सबसे बड़े अंतरजनपदीय हस्तांतरण के लाभार्थी बनने की राह पर हैं और अपने सलाहकारों से उनकी शर्तों पर काम करने की अपेक्षा करती हैं।

जबकि एआई और संबंधित प्रौद्योगिकियों ने मानव वित्तीय सलाहकारों को प्रतिस्थापित नहीं किया है और ऐसा करने की संभावना नहीं है, एआई सलाहकार की विश्लेषणात्मक क्षमताओं को बढ़ाएगा और बोर्ड भर में लागत को कम करते हुए कई सांसारिक बैक-ऑफिस कार्यों को स्वचालित करेगा। एआई और अन्य प्रौद्योगिकियां एक उपकरण हैं और सलाहकार जो समृद्धि को जारी रखना चाहते हैं उन्हें इन प्रौद्योगिकियों के शीर्ष पर लगातार बने रहने और रणनीतिक रूप से उन्हें अपनी प्रथाओं में शामिल करने की आवश्यकता होगी।