अपनी ट्रेडिंग को बेहतर बनाने के लिए वॉल्यूम का उपयोग कैसे करें

वॉल्यूम इस बात का माप है कि किसी दी गई वित्तीय परिसंपत्ति का किसी निश्चित अवधि में कितना कारोबार किया गया है, या किसी विशेष अवधि में कितनी बार संपत्ति खरीदी या बेची गई है। यह एक बहुत शक्तिशाली उपकरण है, लेकिन अक्सर इसे अनदेखा कर दिया जाता है क्योंकि यह इतना सरल संकेतक है। वॉल्यूम की जानकारी बस कहीं भी पाई जा सकती है, लेकिन कुछ व्यापारियों या निवेशकों को पता है कि इस जानकारी का उपयोग अपने लाभ को बढ़ाने और जोखिम को कम करने के लिए कैसे किया जाए।

बाजार में सभी खरीदारों के लिए, कोई ऐसा व्यक्ति होना चाहिए जो उन्हें शेयर खरीदे ताकि वे एक व्यापार करने के लिए खरीद सकें, ठीक वैसे ही जैसे किसी विक्रेता को अपने शेयरों से छुटकारा पाने के लिए खरीदार होना चाहिए। सभी अलग-अलग समय फ़्रेमों में सर्वोत्तम मूल्य के लिए खरीदारों और विक्रेताओं के बीच की यह लड़ाई अल्पकालिक मूल्य आंदोलन बनाती है जबकि दीर्घकालिक तकनीकी और मूलभूत कारक बाहर खेलते हैं। स्टॉक (या किसी वित्तीय परिसंपत्ति) का विश्लेषण करने के लिए वॉल्यूम का उपयोग करना मुनाफे को कम कर सकता है और जोखिम को भी कम कर सकता है।

वॉल्यूम का उपयोग करने के लिए मूल दिशानिर्देश

वॉल्यूम का विश्लेषण करते समय, ऐसे दिशानिर्देश हैं जिनका उपयोग हम किसी चाल की ताकत या कमजोरी को निर्धारित करने के लिए कर सकते हैं। व्यापारियों के रूप में, हम मजबूत चाल में शामिल होने के लिए अधिक इच्छुक हैं और कमजोर दिखाने वाली चालों में कोई हिस्सा नहीं लेते हैं - या हम एक कमजोर चाल के विपरीत दिशा में प्रवेश के लिए भी देख सकते हैं। ये दिशानिर्देश सभी स्थितियों में सही नहीं हैं, लेकिन वे व्यापारिक निर्णयों में एक अच्छी सामान्य सहायता हैं।

वॉल्यूम और मार्केट इंटरेस्ट

एक बढ़ते बाजार में बढ़ती मात्रा को देखना चाहिए। कीमतों को ऊंचा रखने के लिए खरीदारों को बढ़ती संख्या और उत्साह बढ़ाने की आवश्यकता होती है। बढ़ती कीमत और घटती मात्रा में दिलचस्पी की कमी दिखती है, और यह एक संभावित उलट की चेतावनी है। यह आपके दिमाग को चारों ओर लपेटने के लिए कठिन हो सकता है, लेकिन सरल तथ्य यह है कि थोड़ी मात्रा पर मूल्य में गिरावट (या वृद्धि) एक मजबूत संकेत नहीं है। बड़ी मात्रा में मूल्य में गिरावट (या वृद्धि) एक मजबूत संकेत है कि स्टॉक में कुछ मौलिक रूप से बदल गया है।

थकावट चाल और मात्रा

बढ़ते या गिरते बाजार में, हम थकावट की चाल देख सकते हैं। ये आम तौर पर मात्रा में तेज वृद्धि के साथ संयुक्त मूल्य में तेज चाल हैं, जो एक प्रवृत्ति के संभावित अंत का संकेत देते हैं। जिन प्रतिभागियों ने इंतजार किया और बाजार में सबसे ऊपर चल रहे ढेर के लापता होने का डर है, खरीदारों की संख्या समाप्त हो गई। बाजार के निचले स्तर पर, गिरती कीमतें अंततः बड़ी संख्या में व्यापारियों को मजबूर करती हैं, जिसके परिणामस्वरूप अस्थिरता और बढ़ी हुई मात्रा होती है। हम इन स्थितियों में स्पाइक के बाद वॉल्यूम में कमी देखेंगे, लेकिन अगले दिनों, सप्ताह और महीनों में वॉल्यूम कैसे खेलते हैं, इसका विश्लेषण अन्य वॉल्यूम दिशानिर्देशों का उपयोग करके किया जा सकता है।

चित्र 2: AAPL दैनिक चार्ट एक वॉल्यूम स्पाइक दिखा रहा है जो दिशा-परिवर्तन, जनवरी-मार्च 2018 को दर्शाता है

स्रोत: www.fre पशुधनcharts.com

बुलिश संकेत

वॉल्यूम तेज संकेतों की पहचान करने में बहुत उपयोगी हो सकता है। उदाहरण के लिए, एक मूल्य में गिरावट पर कल्पना की मात्रा बढ़ जाती है और फिर कीमत अधिक हो जाती है, इसके बाद एक कदम पीछे होता है। यदि मूव बैक पर कीमत पिछली कम से अधिक रहती है और दूसरी गिरावट पर वॉल्यूम कम हो जाता है, तो इसे आमतौर पर एक मजबूत संकेत के रूप में व्याख्या की जाती है।

चित्रा 3: एक एसपीडीआर एस एंड पी 500 ईटीएफ (एसपीवाई) दैनिक चार्ट, जो 2010 की गर्मियों में दूसरी गिरावट पर ब्याज बेचने की कमी दिखा रहा है।

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वॉल्यूम और मूल्य प्रत्यावर्तन

एक लंबी कीमत के बाद उच्च या निम्न चाल, यदि मूल्य कम कीमत के आंदोलन और भारी मात्रा के साथ शुरू होता है, तो यह अक्सर उलट संकेत देता है।

वॉल्यूम और ब्रेकआउट बनाम गलत ब्रेकआउट

एक सीमा या अन्य चार्ट पैटर्न से प्रारंभिक ब्रेकआउट पर, वॉल्यूम में वृद्धि चाल में ताकत का संकेत देती है। ब्रेकआउट पर वॉल्यूम में कमी या घटता वॉल्यूम ब्याज की कमी और झूठे ब्रेकआउट के लिए उच्च संभावना का संकेत देता है।

चित्र 4: जुलाई-अगस्त 2018 में ब्रेकआउट पर बढ़ती मात्रा दिखाते हुए AAPL दैनिक चार्ट

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वॉल्यूम इतिहास

वॉल्यूम को हाल के इतिहास के सापेक्ष देखा जाना चाहिए। 50 साल पहले के वॉल्यूम की तुलना आज अप्रासंगिक डेटा प्रदान करती है। डेटा हाल ही में सेट करता है, और अधिक प्रासंगिक वे होने की संभावना है।

वॉल्यूम संकेतक

वॉल्यूम संकेतक गणितीय सूत्र हैं जो सबसे अधिक उपयोग किए जाने वाले चार्टिंग प्लेटफार्मों में नेत्रहीन रूप से प्रतिनिधित्व करते हैं। प्रत्येक संकेतक थोड़ा अलग सूत्र का उपयोग करता है, और इसलिए, व्यापारियों को संकेतक ढूंढना चाहिए जो उनके विशेष बाजार दृष्टिकोण के लिए सबसे अच्छा काम करता है। संकेतक की आवश्यकता नहीं है, लेकिन वे ट्रेडिंग निर्णय प्रक्रिया में सहायता कर सकते हैं। कई मात्रा संकेतक हैं, और निम्नलिखित नमूना प्रदान करते हैं कि उनमें से कितने का उपयोग किया जा सकता है।

ऑन-बैलेंस वॉल्यूम (OBV): OBV एक सरल लेकिन प्रभावी संकेतक है। एक मनमाना संख्या से शुरू होने पर, वॉल्यूम तब जोड़ा जाता है जब बाजार उच्चतर होता है, या बाजार के कम होने पर वॉल्यूम घटाया जाता है। यह एक रनिंग टोटल प्रदान करता है और दिखाता है कि कौन से स्टॉक जमा हो रहे हैं। यह भिन्नता भी दिखा सकता है, जैसे कि जब कीमत बढ़ जाती है लेकिन धीमी दर से मात्रा बढ़ रही है या गिरने की शुरुआत हो रही है। चित्र 5 से पता चलता है कि OBV Apple में शेयर की कीमत बढ़ने की पुष्टि कर रहा है।

चित्रा 5: एक AAPL दैनिक चार्ट दिखा रहा है कि ओबीवी कैसे गिरावट 2017 में मूल्य चाल की पुष्टि करता है

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चीकिन मनी फ्लो: बढ़ती कीमतें बढ़ती मात्रा के साथ होनी चाहिए, इसलिए जब यह मूल्य अपनी दैनिक सीमा के ऊपरी या निचले हिस्से में समाप्त हो जाता है, तब इसी विस्तार की मात्रा पर ध्यान केंद्रित करता है और फिर इसी ताकत के लिए मूल्य प्रदान करता है। जब सीमा सीमा के ऊपरी हिस्से में होती है और वॉल्यूम का विस्तार होता है, तो मान उच्च होंगे; जब बंद सीमा के निचले हिस्से में होते हैं, तो मान नकारात्मक होंगे।

चिकिन मुद्रा प्रवाह का उपयोग अल्पकालिक संकेतक के रूप में किया जा सकता है क्योंकि यह दोलन करता है, लेकिन इसका उपयोग आमतौर पर विचलन को देखने के लिए किया जाता है। चित्रा 6 दिखाता है कि कैसे एप्पल स्टॉक में लगातार कम चढ़ाव (कीमत) की पुष्टि नहीं कर रहा था। चैकिन मनी फ्लो में एक गिरावट देखी गई जिसके परिणामस्वरूप स्टॉक में उच्चतर वापसी हुई।

चित्र 6: एक एएपीएल दैनिक चार्ट जिसमें विचलन दिखाया गया है जो वसंत 2018 में संभावित उलट का संकेत देता है

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क्लिंगर थरथरानवाला: शून्य रेखा के ऊपर और नीचे उतार-चढ़ाव का उपयोग अन्य व्यापारिक संकेतों की सहायता के लिए किया जा सकता है। क्लिंगर थरथरानवाला एक निश्चित समयावधि के लिए संचय (खरीद) और वितरण (बिक्री) संस्करणों को गाता है। निम्नलिखित आकृति में, हम एक काफी नकारात्मक संख्या देखते हैं - यह एक समग्र अपट्रेंड के बीच में है - ट्रिगर या शून्य रेखा से ऊपर उठने के बाद। मूल्य सूचक पूरे मूल्य प्रवृत्ति में सकारात्मक रहा। जनवरी 2011 में ट्रिगर स्तर से नीचे की गिरावट ने अल्पकालिक उलटफेर का संकेत दिया। हालांकि, मूल्य स्थिर हो गया, और यही कारण है कि संकेतक आमतौर पर अलगाव में उपयोग नहीं किए जाने चाहिए। अधिकांश संकेतक अधिक सटीक रीडिंग देते हैं जब उनका उपयोग अन्य संकेतों के साथ किया जाता है।

चित्र 7: एएपीएल दैनिक चार्ट दिखा रहा है कि कैसे क्लिंगर ने अपट्रेंड की पुष्टि की, 2017 गिर गया

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अपनी ट्रेडिंग को बेहतर बनाने के लिए वॉल्यूम का उपयोग कैसे करें

तल - रेखा

वॉल्यूम एक अत्यंत उपयोगी उपकरण है, और जैसा कि आप देख सकते हैं, इसका उपयोग करने के कई तरीके हैं। बुनियादी दिशानिर्देश हैं जिनका उपयोग बाजार की ताकत या कमजोरी का आकलन करने के लिए किया जा सकता है, साथ ही यह जांचने के लिए कि क्या वॉल्यूम मूल्य की पुष्टि कर रहा है या एक उलट संकेत दे रहा है। निर्णय प्रक्रिया में मदद करने के लिए संकेतक का उपयोग किया जा सकता है। संक्षेप में, वॉल्यूम एक सटीक प्रविष्टि और निकास उपकरण नहीं है - हालांकि, संकेतकों की सहायता से, मूल्य कार्रवाई, मात्रा और एक मात्रा संकेतक को देखकर प्रवेश और निकास संकेतों का निर्माण किया जा सकता है।